Retirement annuity plan
ریٹائرمنٹ اینیوٹی پلان ایک مالیاتی پروڈکٹ ہے جو بعد کے سالوں میں ریٹائرڈ افراد کو باقاعدہ آمدنی کو یقینی بناتا ہے جو اکثر انشورنس تنظیم کے ذریعہ جاری اور تقسیم (یا فروخت) کیا جاتا ہے۔ اس پروڈکٹ کے پیچھے بنیادی خیال ریٹائرڈ افراد کو ریٹائرمنٹ کے بعد آمدنی حاصل کرنے کا موقع فراہم کرنا ہے۔ ریٹائرمنٹ اینیوٹی پلان (آر اے پی) آئی آر اے کی طرح ریٹائرمنٹ پلان کی ایک قسم ہے جو بیمہ شدہ ریٹائرڈ کو باقاعدہ (واحد) تقسیم کا ایک سلسلہ فراہم کرتا ہے۔ تقسیم کے ساتھ ساتھ ان کی رقم کے درمیان وقت کے وقفے کی وضاحت جاری کنندہ تنظیم اور کلائنٹ کے درمیان سالانہ کی شرائط اور قسم سے کی جاتی ہے۔ آج کل مارکیٹ میں کئی قسم کی ریٹائرمنٹ اینیوٹیز پیش کی جاتی ہیں۔ جمع اور تقسیم کا مرحلہ جمع کرنا ریٹائرمنٹ پلان کا جمع کرنا مرحلہ کسی فرد کی زندگی کا وہ دور ہوتا ہے جس میں وہ کام کر رہے ہوتے ہیں اور ریٹائرمنٹ کے لیے پیسے بچانے کے قابل ہوتے ہیں۔ جمع ہونے کا مرحلہ اس وقت شروع ہوتا ہے جب کوئی فرد ریٹائرمنٹ کے لیے رقم بچانا شروع کرتا ہے اور اس وقت ختم ہوتا ہے جب اسے تقسیم موصول ہونا شروع ہو جاتی ہے۔ جب افراد اینیوٹی خریدنے کا فیصلہ کرتے ہیں تو وہ ایک ساتھ پیشگی ادائیگی کرنے یا بیمہ ادارے میں باقاعدہ جمع کرنے پر راضی ہو جاتے ہیں۔ افراد انشورنس کمپنیوں کو جو رقم ادا کرتے ہیں اسے پھر مارکیٹ میں دوبارہ سرمایہ کاری کی جاتی ہے۔ پیسہ اس دن تک بڑھتا ہے جب کوئی فرد ریٹائر ہونے کا فیصلہ کرتا ہے۔ تقسیم (ادائیگی) مرحلہ بیمہ شدہ افراد کو تقسیم کی ادائیگی ہوتے ہی ادائیگی کا مرحلہ شروع ہو جاتا ہے۔ انشورنس تنظیمیں ادائیگیاں تقسیم کرنے کے مختلف طریقے ہیں۔ ادائیگیاں پہلے سے طے شدہ مدت (مثال کے طور پر 15 سال) سالانہ، نیم سالانہ وغیرہ کے لیے تقسیم کی جا سکتی ہیں۔ ؛ نیز لائف اینیوٹی یا واحد ادائیگی کی شکل میں۔ ادائیگیاں کسی فرد کی ریٹائرمنٹ کے فورا بعد یا کچھ مدت کے بعد ادا کی جا سکتی ہیں۔ ریٹائرمنٹ اینیوٹیز کی اقسام اور ان کے فرق طے شدہ بمقابلہ۔ متغیر ریٹائرمنٹ اینیوٹی وہ افراد جو ایک مقررہ اینیوٹی میں داخل ہوتے ہیں ان کے پاس وقت سے پہلے یہ فیصلہ کرنے کا موقع ہوتا ہے کہ تقسیم کا مرحلہ شروع ہونے پر انہیں کتنی رقم ملے گی۔ فکسڈ اینیوٹی تقسیم کی مدت کی پہلے سے طے شدہ تعداد یا زندگی بھر کے لیے ریٹرن کی شرح طے کرنے کے قابل بناتی ہے۔ عام طور پر، فکسڈ اینیوٹیز قدامت پسند بیمہ مصنوعات ہوتی ہیں کیونکہ ریٹرن کی شرح تقریبا ریٹرن کی شرح کے برابر ہوتی ہے جو سرٹیفکیٹ آف ڈپازٹ (سی ڈی) پیش کرتی ہے۔ متغیر سالیتیں دوسرے طریقوں سے کام کرتی ہیں۔ تقسیم کی حتمی قیمت جو کسی فرد کی جمع ہونے کے مرحلے کے دوران کی گئی سرمایہ کاری سے جمع ہوتی ہے، براہ راست سرمایہ کاری کے اختیارات کی کارکردگی پر منحصر ہوتی ہے جو کلائنٹ کے ذریعے منتخب کی جاتی ہے۔ افراد عام طور پر باہمی فنڈز کا استعمال کرتے ہیں جو بازار کے آلات، بانڈز، اور (یا) اسٹاک میں سرمایہ کاری کرتے ہیں۔ اس پر موخر ریٹائرمنٹ اینیوٹی کی ادائیگیاں ایک مخصوص مدت کے بعد شروع ہوتی ہیں۔ یہ مدت وسیع پیمانے پر مختلف ہو سکتی ہے (ایک سال سے لے کر کئی دہائیوں تک)۔ موخر سالیانہ اکثر پنشن کی ادائیگیوں کو منظم کرنے کے لیے استعمال کیا جاتا ہے-اس میں جمع ہونے کا مرحلہ سالیانہ کی ایک مخصوص عمر تک چل سکتا ہے۔ فوری ریٹائرمنٹ اینیوٹی ایک ایسی اینیوٹی ہے جو ایک یک مدتی رقم میں خریدی جاتی ہے، اور اس پر ادائیگیاں معاہدے کے نافذ ہونے کے فورا بعد (30 دن سے 12 ماہ تک) شروع ہو جاتی ہیں (جمع ہونے کا کوئی مرحلہ نہیں ہوتا)۔ ایک فوری سالیانہ بڑی رقم کو مستقل آمدنی (کسی قسم کی پنشن) کے ذریعہ میں تبدیل کرنے کے لیے اچھا ہے۔ یہ بڑے پیمانے پر استعمال نہیں ہوتا ہے کیونکہ جمع کرنے کا کوئی مرحلہ نہیں ہے، لیکن یہ امیر لوگوں کے لیے موزوں ہے جو ریٹائر ہونا چاہتے ہیں اور آمدنی کا ایک غیر فعال ذریعہ خریدنا چاہتے ہیں۔ ریٹائرمنٹ اینیوٹی کے فوائد اور نقصانات ریٹائرمنٹ اینیوٹی کی خریداری افراد کو ریٹائرمنٹ کے مالی خطرات کو انشورنس کمپنی میں منتقل کرنے میں مدد کر سکتی ہے۔ مقررہ ریٹائرمنٹ سالانہ کے ساتھ بیمہ شدہ ریٹائرڈ افراد کو مقررہ رقم ملے گی چاہے مالیاتی بازار کس طرح آگے بڑھ رہے ہوں۔ اینیوٹی کا ایک اور بڑا فائدہ یہ ہے کہ ادائیگی کے مرحلے تک اس پر ٹیکس نہیں لگایا جاتا ہے۔ سالانہ وصول کنندہ تقسیم پر ٹیکس ادا کرنے کا ذمہ دار ہوتا ہے، لیکن عام طور پر اصل سرمایہ کاری کے اوپر کمائی گئی آمدنی پر۔ یہ بیمہ پروڈکٹ بہت لچکدار ہے اور کئی قسم کے اینیوٹی پلان ہیں جو اپنی ترجیحات کے مطابق ریکارڈ کرنے والے تقریبا کسی بھی شخص کے مطابق ہو سکتے ہیں۔ نقصانات ریٹائرمنٹ اینیوٹی کے اہم نقصانات میں سے ایک اخراجات ہیں۔ دیگر مالیاتی آلات جیسے میوچل فنڈز میں سرمایہ کاری اور ڈپازٹ کے سرٹیفکیٹ سے موازنہ کرنا۔ چونکہ ریٹائرمنٹ کی سالانہ رقوم اکثر بچولیوں کے ذریعے فروخت کی جاتی ہیں اس لیے کمیشن کی لاگت خریدار کو منتقل کر دی جاتی ہے۔ اکثر ایسے افراد جنہوں نے موخر ریٹائرمنٹ اینیوٹیز کو بند کر دیا ہے اگر وہ معاہدے کے ابتدائی سالوں کے دوران غیر متوقع طور پر فنڈز نکال لیں گے تو انہیں ہتھیار ڈالنے کی فیس ادا کرنی ہوگی۔ تاہم، زیادہ تر سالانہ رقوم ہنگامی مقاصد کے لیے بغیر جرمانے کے رقم نکلوانے کی اجازت دیتی ہیں، جو کھاتے کے 10 فیصد سے 15 فیصد تک ہوتی ہے۔ حساب کے ساتھ مثالیں مثال 1 (فکسڈ ڈیفرڈ ریٹائرمنٹ اینیوٹی) ایک یک مدتی ادائیگی کا حساب لگائیں جو ایک فرد کو انشورنس تنظیم کو ادا کرنی چاہیے، تاکہ 20 سالوں میں 5 سالوں کے لیے 500 ڈالر کی رقم میں ماہانہ تقسیم حاصل ہو، یہ فرض کرتے ہوئے کہ واپسی کی مستقل سالانہ شرح 12 فیصد ہے۔ ماہانہ برائے نام ROR.r کا حساب ؛ جہاں j.constant سالانہ ROR، مہینوں کا m.number ؛ جہاں. یک مدتی ادائیگی،. ڈسکاؤنٹ فیکٹر،. فوری طور پر $1 سالانہ کی موجودہ قیمت۔ مثال 2 (متغیر فوری ریٹائرمنٹ اینیوٹی) ایک یک مدتی ادائیگی کا حساب لگائیں جو اور فرد کو بیمہ تنظیم کو ادا کرنی چاہیے، تاکہ اگلے 20 سالوں کے لیے سالانہ متغیر تقسیم حاصل ہو۔ پہلے سال میں $30.000 کی پہلی تقسیم ہر اگلے سال $1.000 کم ہو رہی ہے۔ فرض کریں کہ واپسی کی مستقل سالانہ شرح 5 ٪ ہے۔ کہاں اور وغیرہ۔ یہ منصوبے انکم اینڈ کارپوریشن ٹیکس ایکٹ 1970 کی دفعہ 226 کے تحت متعارف کرائے گئے تھے اور انہیں اکثر دفعہ 226 کے معاہدوں کے طور پر جانا جاتا ہے۔ تاہم وہ فی الحال انکم اینڈ کارپوریشن ٹیکس ایکٹ 1988 کی دفعہ 620 کے تحت قانون سازی کر رہے ہیں اور اس لیے انہیں دفعہ 620 معاہدوں کے نام سے بھی جانا جاتا ہے۔ ٹیکس ٹریٹمنٹ ایک یکمشت رقم کا کچھ حصہ اینیوٹی خریدنے کے لیے استعمال کیا جانا چاہیے اور کچھ حصہ ٹیکس فری ایک یکمشت رقم لی جا سکتی ہے۔ عطیات کو بنیادی ٹیکس ریلیف ملتا ہے جس کا دعوی ماخذ پر کیا جاتا ہے (حالانکہ یہ صرف 2001 میں متعارف کرایا گیا تھا)۔ پلان میں آمدنی اور فوائد ٹیکس سے پاک ہیں (غیر قابل دعوی 10 فیصد ٹیکس کریڈٹ کو چھوڑ کر)۔ پختگی کے بعد ٹیکس فری نقد رقم لی جا سکتی ہے۔ ٹیکس فری نقد رقم کا حساب ابتدائی سالانہ آمدنی کے حوالے سے لگایا جاتا ہے۔ فارمولے کو اکثر اس طرح بیان کیا جاتا ہے: ٹیکس فری نقد بقایا آمدنی کے تین گنا کے برابر ہے۔ 6 اپریل 2006 کو متعارف کرائی گئی پنشن کو آسان بنانے کے تحت اس ٹیکس نظام کو ختم کر دیا گیا تھا۔ اینیوٹیز پرسنل پنشن اسکیمیں اینیوٹی (امریکن) پنشن کے منصوبے ریاستہائے متحدہ میں ریٹائرمنٹ کے منصوبے برطانیہ میں حوالہ جات اینیوٹیز پنشن بھی دیکھیں۔