Debt-to-income ratio
کنزیومر مارگیج انڈسٹری میں، ڈیٹ ٹو انکم ریشو (ڈی ٹی آئی) صارفین کی ماہانہ مجموعی آمدنی کا وہ فیصد ہے جو قرضوں کی ادائیگی کی طرف جاتا ہے۔ (واضح طور پر، ڈی ٹی آئی اکثر صرف قرضوں سے زیادہ کا احاطہ کرتے ہیں۔ ان میں اصل، ٹیکس، فیس اور انشورنس پریمیم بھی شامل ہو سکتے ہیں۔ بہر حال، یہ اصطلاح ایک سیٹ فقرہ ہے جو ایک آسان، اچھی طرح سے سمجھے جانے والے شارٹ ہینڈ کے طور پر کام کرتا ہے۔) ڈی ٹی آئی کی دو اہم اقسام ہیں، جیسا کہ ذیل میں بحث کی گئی ہے۔ ڈی ٹی آئی کی دو اہم اقسام ڈی ٹی آئی کی دو اہم اقسام کو اشارے کا استعمال کرتے ہوئے ایک جوڑے کے طور پر ظاہر کیا جاتا ہے (مثال کے طور پر، 28/36)۔ پہلا ڈی ٹی آئی، جسے فرنٹ اینڈ تناسب کہا جاتا ہے، اس آمدنی کے فیصد کی نشاندہی کرتا ہے جو ہاؤسنگ کے اخراجات کی طرف جاتا ہے، جو کرایہ داروں کے لیے کرایے کی رقم ہے اور گھر کے مالکان کے لیے پی آئی ٹی آئی (رہن کا اصل اور سود، رہن بیمہ پریمیم [جب قابل اطلاق ہو]، خطرہ بیمہ پریمیم، پراپرٹی ٹیکس، اور گھر کے مالکان کی ایسوسی ایشن کے واجبات [جب قابل اطلاق ہو]) ہے۔ دوسرا ڈی ٹی آئی، جسے بیک اینڈ تناسب کہا جاتا ہے، آمدنی کے اس فیصد کی نشاندہی کرتا ہے جو تمام بار بار آنے والے قرضوں کی ادائیگیوں کی طرف جاتا ہے، بشمول وہ جو پہلے ڈی ٹی آئی کے تحت آتے ہیں، اور دیگر قرض جیسے کریڈٹ کارڈ کی ادائیگیاں، کار قرض کی ادائیگی، طلباء کے قرض کی ادائیگی، بچوں کی مدد کی ادائیگی، بھتہ کی ادائیگی، اور قانونی فیصلے۔ مثال اگر قرض دہندہ کو 28/36 کے قرض سے آمدنی کے تناسب کی ضرورت ہو، تو رہن کے لیے قرض لینے والے کو اہل بنانے کے لیے، قرض دہندہ مندرجہ ذیل عمل سے گزرے گا تاکہ اس بات کا تعین کیا جا سکے کہ وہ کس اخراجات کی سطح کو قبول کرے گا: سالانہ اعداد و شمار کا استعمال کرتے ہوئے: 45,000 $45 کی مجموعی آمدنی، 000.28 = ہاؤسنگ اخراجات کے لیے 12,600 $کی اجازت ہے۔ $45، 000.36 = $16,200 ہاؤسنگ اخراجات اور بار بار آنے والے قرض کے لیے اجازت دی گئی۔ ماہانہ اعداد و شمار کا استعمال کرتے ہوئے: رہائش کے اخراجات کے لیے $3,750 (=) $3، 750.28 = $1,050 کی مجموعی آمدنی کی اجازت ہے۔ $3، 750.36 = $1,350 ہاؤسنگ اخراجات اور بار بار آنے والے قرض کے لیے اجازت ہے۔ ڈی ٹی آئی حدود جو اہل قرض لینے والوں میں استعمال ہوتی ہیں ریاستہائے متحدہ امریکہ میں، قرضوں کی تعمیل کے لیے، مندرجہ ذیل حدود فی الحال عام ہیں: روایتی مالی اعانت کی حدود عام طور پر دستی طور پر انڈر رائٹ شدہ قرضوں کے لیے 28/36 ہوتی ہیں۔ اگر قرض لینے والا اضافی کریڈٹ سکور اور ریزرو کی ضروریات کو پورا کرتا ہے تو زیادہ سے زیادہ 45 فیصد تک سے تجاوز کیا جا سکتا ہے۔ فی الحال ایف ایچ اے کی حدود 31/43 ہیں۔ تاہم، ایف ایچ اے کے انرجی ایفیشینٹ مارگیج پروگرام کا استعمال کرتے وقت، 33/45 کے "اسٹریچ ریشوز" کا استعمال کیا جاتا ہے۔ وی اے قرض کی حدود کا حساب صرف 41 کے ایک ڈی ٹی آئی کے ساتھ کیا جاتا ہے۔ (یہ مؤثر طریقے سے 41/41 کے برابر ہے، حالانکہ VA اس اشارے کا استعمال نہیں کرتا ہے۔) یو ایس ڈی اے 29/41 غیر مطابقت پذیر قرضوں کے لیے بیک ریشو کی 55 تک کی حدود 2000 کی دہائی میں غیر مطابقت پذیر قرضوں کے لیے عام ہو گئیں، کیونکہ مالیاتی صنعت نے رئیل اسٹیٹ کے بلبلے کی وجہ سے جدید شرائط اور میکانزم کے ساتھ ڈھیلے کریڈٹ کے ساتھ تجربہ کیا۔ رہن کے کاروبار میں ایک تبدیلی آئی کیونکہ روایتی رہن بینکنگ انڈسٹری شیڈو بینکنگ سسٹم سے قرضے کے انفیوژن سے سایہ دار تھی جس نے بالآخر روایتی فنانسنگ سیکٹر کے سائز کا مقابلہ کیا۔ سب پرائم رہن کے بحران نے مارکیٹ میں ایک اصلاح پیدا کی جس نے بہت سے قرض دہندگان کے لیے ان حدود کو دوبارہ نیچے کی طرف نظر ثانی کی، جو کریڈٹ بلبلے کی لاپرواہی کے بعد کریڈٹ کی پیش گوئی کے مطابق سختی کی عکاسی کرتی ہے۔ تخلیقی مالی اعانت (جس میں خطرناک تناسب شامل ہے) اب بھی موجود ہے، لیکن آج کل گاہکوں کی سخت، زیادہ سمجھدار اہلیت کے ساتھ دی جاتی ہے۔ تاریخی حدود قرض دینے اور قرض لینے کا کاروبار دوسری جنگ عظیم کے بعد کے دور میں معیاری طور پر تیار ہوا ہے۔ یہ اس دور تک نہیں تھا کہ ایف ایچ اے اور وی اے (جی آئی کے ذریعے)۔ بل) نے 30 سالہ، مقررہ شرح، ادائیگی شدہ رہن میں بڑے پیمانے پر بازار کی تخلیق کی قیادت کی۔ یہ 1970 کی دہائی تک نہیں تھا کہ اوسط کام کرنے والا شخص کریڈٹ کارڈ کے بیلنس (کریڈٹ card#History پر مزید معلومات) رکھتا تھا۔ اس طرح 1970 کی دہائی میں استعمال ہونے والی عام ڈی ٹی آئی کی حد پی آئی ٹی آئی <25 ٪ تھی، جس میں دوسرے ڈی ٹی آئی تناسب (بشمول کریڈٹ کارڈ) کے لیے کوئی ضابطہ بند حد نہیں تھی۔ دوسرے لفظوں میں، آج کے اشارے میں، اس کا اظہار 25/25، یا شاید زیادہ درست طریقے سے، 25/NA کے طور پر کیا جا سکتا ہے، جس میں این اے کی حد معاملات کی بنیاد پر قرض دہندگان کی صوابدید پر چھوڑ دی جاتی ہے۔ اگلی دہائیوں میں یہ حدود بتدریج بڑھ گئیں، اور دوسری حد کو مرتب کیا گیا (جدید کریڈٹ اسکورنگ کے ارتقاء کے ساتھ موافق)، کیونکہ قرض دہندگان نے تجرباتی طور پر طے کیا کہ کتنا خطرہ منافع بخش ہے۔ یہ تجرباتی عمل آج بھی جاری ہے۔ کینیڈا وینیئر انسٹی ٹیوٹ آف دی فیملی خالص آمدنی کے لیے کل خاندانی قرض کے طور پر آمدنی کے قرض کی پیمائش کرتا ہے۔ یہ ایک مختلف تناسب ہے، کیونکہ یہ کیش فلو نمبر (سالانہ ٹیکس کے بعد کی آمدنی) کا موازنہ ایک جامد نمبر (جمع شدہ قرض) سے کرتا ہے-بجائے اس کے کہ اوپر کے قرض کی ادائیگی کی جائے۔ انسٹی ٹیوٹ نے 17 فروری 2010 کو اطلاع دی کہ اوسطا کینیڈین خاندان $100,000 کا مقروض ہے، اس لیے برطانیہ کے ٹیکس کے بعد خالص آمدنی کا قرض ہے۔ بینک آف انگلینڈ (26 جون 2014 تک) نے گھر کی تیزی سے بڑھتی ہوئی قیمتوں کو ٹھنڈا کرنے کی کوشش میں 4.5 کے رہن پر آمدنی کے ضرب کے لیے قرض نافذ کیا (ایک صارف رہن سالانہ آمدنی سے 4.5 گنا زیادہ ہو سکتا ہے)۔ پہلے ڈیفالٹ کے خطرے کا اندازہ لگانے کے لیے اندرونی معیارات پر انحصار کیا جاتا تھا تاہم 2008 کے مالی بحران کے تناظر میں یہ فیصلہ کیا گیا کہ ہاؤسنگ مارکیٹوں کے درمیان انفیکشن کا خطرہ بہت زیادہ تھا تاکہ صرف رضاکارانہ ضابطوں پر انحصار کیا جا سکے۔ یہ بھی دیکھیں کہ قرض کا تناسب، کمپنیوں کے لیے قرض سے جی ڈی پی کا تناسب، حکومتوں کے لیے حوالہ جات رہن کی صنعت ریاستہائے متحدہ کے مالیاتی تناسب