Oklahoma Teachers' Retirement System
ओकलाहोमा शिक्षक सेवानिवृत्ति प्रणाली (ओटीआरएस) ओकलाहोमा राज्य में सार्वजनिक शिक्षा कर्मचारियों के लिए पेंशन कार्यक्रम है। 30 जून, 2014 तक, कार्यक्रम में लगभग 168,000 सदस्य थे। सार्वजनिक शिक्षा शिक्षकों और प्रशासकों को ओटीआरएस सदस्य होना आवश्यक है; सहायक कर्मचारी स्वेच्छा से शामिल हो सकते हैं। राज्य के कानून ने 1943 में सेवानिवृत्ति निधि का प्रबंधन करने और सार्वजनिक शिक्षा कर्मचारियों को वित्तीय सुरक्षा प्रदान करने के लिए ओटीआरएस की स्थापना की। सेवानिवृत्त लोगों को इसका पहला चेक 1947 में भेजा गया था। इसे एक कर्मचारी और 14 सदस्यीय न्यासी मंडल द्वारा प्रशासित किया जाता है। इसके वर्तमान कार्यकारी निदेशक टॉम स्पेंसर हैं, जिन्होंने 1 नवंबर, 2014 को उस पद पर काम शुरू किया था। संगठन टीआरएस को 10 नियुक्त सदस्यों, चार पदेन सदस्यों और एक गैर-मतदान सदस्य से बने 15 सदस्यीय न्यासी मंडल द्वारा शासित किया जाता है। ओकलाहोमा के राज्यपाल बोर्ड में छह सदस्यों की नियुक्ति करते हैं और स्टेट हाउस ऑफ रिप्रेजेंटेटिव्स के अध्यक्ष और स्टेट सीनेट के प्रो टेम्पोर अध्यक्ष प्रत्येक बोर्ड में दो सदस्यों की नियुक्ति करते हैं। तीन पदेन सदस्य राज्य पब्लिक स्कूल अधीक्षक, राज्य खजांची, राज्य वित्त कार्यालय के निदेशक और कैरियर प्रौद्योगिकी प्रणाली के निदेशक हैं। सभी चार पदेन सदस्यों को राज्य के कानून द्वारा उनके स्थान पर बोर्ड में एक सदस्य को नामित करने की अनुमति है। गैर-मतदान सदस्य की नियुक्ति सेवानिवृत्त शिक्षकों का प्रतिनिधित्व करने वाले संगठन द्वारा की जाती है। समितियाँ न्यासी मंडल में तीन स्थायी समितियाँ होती हैं, निवेश समिति, लेखा परीक्षा समिति और शासन समिति। ये पैनल अपने-अपने विषयों पर ध्यान केंद्रित करते हैं और ध्यान केंद्रित करने वाले क्षेत्रों पर काम करते हैं जो पूर्ण बोर्ड विचार के लिए उपयुक्त से अधिक विस्तृत हैं। समितियों की कोई भी कार्रवाई अंतिम और बाध्यकारी नहीं है जब तक कि पूर्ण बोर्ड द्वारा अनुमोदित न हो। बोर्ड की बैठक वर्ष में 10 बार होती है, आमतौर पर महीने के चौथे बुधवार को। निवेश समिति आमतौर पर नियमित रूप से निर्धारित बोर्ड की बैठक से पहले हर महीने मंगलवार दोपहर को मिलती है। सेवानिवृत्ति विवरण ओटीआरएस एक परिभाषित लाभ सेवानिवृत्ति योजना का उपयोग करता है जो सेवानिवृत्त व्यक्ति को उसकी सेवानिवृत्ति से शुरू होने वाले जीवन के लिए एक विशिष्ट लाभ का भुगतान करता है। सेवानिवृत्ति की पात्रता ओटीआरएस में निहित होने के लिए और बाद में मासिक सेवानिवृत्ति लाभ प्राप्त करने के लिए पात्र होने के लिए, एक ग्राहक को ओक्लाहोमा पब्लिक स्कूलों में कम से कम पांच साल की योग्य सेवा जमा करनी चाहिए। एक निहित ग्राहक 62 वर्ष की आयु या 65 वर्ष की आयु में मासिक लाभ प्राप्त करना शुरू करने के लिए पात्र है, जो इस बात पर निर्भर करता है कि वे किस संयोजन के अंतर्गत आते हैं। लाभों के साथ सेवानिवृत्त होने की पात्रता के लिए तीन सीमाएँ हैं। जो लोग 1 जुलाई, 1992 से पहले ओटीआरएस में शामिल हुए थे, वे तब सेवानिवृत्त हो सकते हैं जब उनकी आयु और विश्वसनीय सेवा के वर्ष कुल 80 अंक हों, या वे 62 वर्ष की आयु तक पहुंच गए हों। जो लोग उस तारीख के बाद प्रणाली में शामिल हुए, वे तब सेवानिवृत्त हो सकते हैं जब उनकी आयु और विश्वसनीय सेवा के वर्ष कुल 90 अंक हों, या वे 62 वर्ष की आयु तक पहुंच गए हों। 1 नवंबर, 2011 के बाद इस प्रणाली में शामिल होने वाला कोई भी व्यक्ति 60 साल की उम्र में सेवानिवृत्त हो सकता है, जब तक कि उसने 90 अंक जमा कर लिए हों, या 65 साल की उम्र में। प्रारंभिक सेवानिवृत्ति कम लाभ उन ग्राहकों के लिए उपलब्ध हैं जो नियमित सेवानिवृत्ति के तहत पूर्ण सेवानिवृत्ति योग्यता तक नहीं पहुंचे हैं। इन मानदंडों को पूरा करने के लिए, ओटीआरएस सदस्य को या तो कम से कम 30 साल की राज्य सेवा पूरी करनी चाहिए, लेकिन 50 वर्ष से कम आयु का होना चाहिए, या विचाराधीन व्यक्ति के पास कम से कम पांच साल की निहित सेवा होनी चाहिए, और 80 के नियम या 90 के नियम के तहत 55 से 61 वर्ष की आयु के बीच होना चाहिए। यदि ग्राहक 90/65 के नियम के तहत आता है, तो वे 60 से 64 वर्ष की आयु के बीच कम लाभ के लिए पात्र होंगे। लाभ ओटीआरएस निम्नलिखित सूत्र का उपयोग करके अपने लाभों की गणना करता हैः 2 प्रतिशत x (सेवा वर्ष) x (अंतिम औसत वेतन [वर्ष के लिए आधार वेतन या वास्तविक डब्ल्यू2 आय?]) 12 = मासिक लाभ। सेवा वर्षों की संख्या और अंतिम औसत वेतन के आधार पर, किसी व्यक्ति का सेवानिवृत्ति लाभ भिन्न हो सकता है, लेकिन प्रत्येक व्यक्ति को 2 प्रतिशत प्राप्त होगा। इसके अतिरिक्त, 30 जून, 1995 से पहले अर्जित सेवा के लिए, प्रणाली में योगदान केवल वार्षिक आय के 40,000 डॉलर के पहले 25,000 डॉलर पर भुगतान किया जाता है। चूंकि इन वर्षों की सेवा के लिए योगदान की सीमा निर्धारित की गई थी, इसलिए सेवानिवृत्ति लाभ भी सीमित हैं। इसके परिणामस्वरूप दो-स्तरीय सेवानिवृत्ति लाभ गणना होती है, जिसमें पहला स्तर वे वर्ष होते हैं जिन पर योगदान को सीमित किया गया था और दूसरे स्तर में अनकैप्ड वर्ष होते हैं, जिसके परिणामस्वरूप सेवानिवृत्ति लाभ केवल उपरोक्त सूत्र के आधार पर अपेक्षित से कम होता है। ओटीआरएस ग्राहकों की दो पारंपरिक श्रेणियां हैंः 80 का नियम (या आयु 62) और 90 का नियम (या आयु 62) सेवानिवृत्ति पात्रता। जो लोग 1 जुलाई, 1992 से पहले इस प्रणाली में शामिल हुए थे, वे 80 के नियम के तहत हैं और जो लोग उस तारीख को या उसके बाद शामिल हुए थे, वे 90 के नियम के तहत हैं। लाभ सूत्र दोनों के लिए समान है; केवल सेवानिवृत्ति पात्रता अलग है। 2011 में अधिनियमित एक विधायी परिवर्तन ने 1 नवंबर, 2011 के बाद ओटीआरएस में शामिल होने वालों के लिए एक तीसरा स्तर बनाया। इन ग्राहकों की समान लाभ गणना होगी, लेकिन उनकी सेवानिवृत्ति पात्रता न्यूनतम 60 वर्ष (या 65 वर्ष की आयु) के साथ 90 का नियम होगी। ई. ई. एस. आई. पी. शिक्षा कर्मचारी सेवा प्रोत्साहन योजना (ई. ई. एस. आई. पी.) नियमित सेवानिवृत्ति योग्यता से परे सेवा जारी रखने के लिए प्रोत्साहन प्रदान करती है। भाग लेने के लिए, एक ग्राहक को 40,000 डॉलर की उच्च आधार सीमा पर होना चाहिए। ई. ई. एस. आई. पी. दो साल की सेवा को 40,000 डॉलर के वेतन कैप स्तर से प्रत्येक वर्ष के लिए अनकैप्ड वेतन कैप स्तर में स्थानांतरित करके वेतन सीमा को समाप्त करने का अवसर प्रदान करता है, जो उस स्कूल वर्ष के 1 जुलाई से आगे काम करता है जिसमें सेवानिवृत्ति की पात्रता पूरी होती है। टू-फॉर-वन ई. ई. एस. आई. पी. योजना पर चले गए वर्षों से अंतिम औसत वेतन की गणना में उपयोग किए जाने वाले अनकैप्ड वर्षों की संख्या बढ़ जाती है। ई. ई. एस. आई. पी. के लिए अर्हता प्राप्त करने के लिए, एक कर्मचारी को एक सक्रिय योगदानकर्ता होना चाहिए, जो एक योग्य नियोक्ता के भीतर कार्यरत हो जैसे कि प्राथमिक या माध्यमिक विद्यालय, कैरियर तकनीकी केंद्र, दो वर्षीय कॉलेज, या राज्य शिक्षा एजेंसी। कर्मचारी को नियमित सेवानिवृत्ति की आयु के बाद एक अतिरिक्त वर्ष काम करना चाहिए, और 40,000 डॉलर से अधिक के अनकैप्ड औसत वेतन स्तर को पूरा करना चाहिए। 1 जुलाई, 1995 से पहले उनके योगदान को अधिकतम मुआवजे के स्तर पर प्रेषित किया गया था और उन्हें 1987-1988 और 1994-1995 के बीच के वर्षों में योगदान घाटे का भुगतान करना होगा जहां वेतन $40,000 से अधिक था। निवेश न्यासी मंडल ओटीआरएस निधियों के निवेश को निर्धारित करता है। जनवरी 2009 में, बोर्ड ने उच्च-उपज वाले बांडों में निवेश करने का एक रणनीतिक निर्णय लिया। 30 जून, 2011 तक, सभी कैप/लार्ज कैप घरेलू इक्विटी में परिसंपत्तियों का 21.8%, मिड कैप घरेलू इक्विटी 13.2% और स्मॉल कैप घरेलू इक्विटी 10 प्रतिशत शामिल थे। लक्ष्य परिसंपत्ति आवंटन, घरेलू इक्विटी में 45 प्रतिशत, अंतर्राष्ट्रीय इक्विटी में 15 प्रतिशत, निश्चित आय में 25 प्रतिशत, उच्च उपज वाले बांड में 5 प्रतिशत, एम. एल. पी. में 5 प्रतिशत और निजी इक्विटी में 5 प्रतिशत है। ओटीआरएस के निवेश सलाहकार ग्रेगरी डब्ल्यू. ग्रुप हैं। जे. पी. मॉर्गन चेज़ प्रणाली का अभिरक्षा बैंक है। ओटीआरएस निवेश प्रबंधकों के एक स्पेक्ट्रम का उपयोग करता है, जिसमें मैके शील्ड्स, लूमिस सायल्स, लॉर्ड एबेट, होइजिंगटन और स्टीफंस शामिल हैं, लेकिन इन्हीं तक सीमित नहीं हैं। 30 जून, 2014 तक, ओटीआरएस निधियों की कुल शेष राशि 14 अरब डॉलर से अधिक थी। ओकलाहोमा के शिक्षकों का सेवानिवृत्ति कार्यक्रम लंबे समय से संयुक्त राज्य अमेरिका में अपनी तरह का सबसे कम वित्त पोषित कार्यक्रम रहा है। नियोक्ता का योगदान 1986 तक शुरू नहीं हुआ था, एक तथ्य जिसने मई 2011 तक इसकी 10.4 अरब डॉलर की गैर-वित्तपोषित देयता में काफी योगदान दिया है। 2008 के सार्वजनिक निधि सर्वेक्षण ने 126 राज्य पेंशन योजनाओं में ओटीआरएस को चौथा सबसे कम वित्त पोषण अनुपात (पेंशन देयता की तुलना में अलग रखी गई संपत्ति) के रूप में स्थान दिया। उस रैंकिंग के समय, ओटीआरएस का वित्तपोषण अनुपात 50.5% था। आर्थिक मंदी के बाद से यह आंकड़ा कम हो गया है। भविष्य के सेवानिवृत्त लोगों के लिए सेवानिवृत्ति प्रणाली की व्यवहार्यता ने हाल के वर्षों में विधायी पैंतरेबाज़ी को प्रेरित किया है। 2010 में, ओ. टी. आर. एस. कर्मचारियों ने द ओकलाहोमन अखबार को बताया कि प्रणाली को मजबूत करने के लिए केवल तीन विकल्प थे। वे तीन चीजें थीं प्रणाली में अधिक पैसा लगाना, निवेश रिटर्न बढ़ाना या लाभ के बारे में कुछ करना। सेवानिवृत्ति प्रणाली को 2006 में बढ़ावा मिला जब ओक्लाहोमा राज्य विधानमंडल ने तीन साल की अवधि में ओटीआरएस में नियोक्ता के योगदान को 7 प्रतिशत से बढ़ाकर 9 प्रतिशत कर दिया। 2009 से 2011 तक, ओटीआरएस के प्रशासन ने अपने निदेशक मंडल के मार्गदर्शन में निवेश अनुबंधों पर फिर से बातचीत की है जिससे एजेंसी को सालाना 23 लाख डॉलर की बचत होगी। एजेंसी ने प्रक्रियाओं को भी सुव्यवस्थित किया और अन्य परिचालन क्षमताओं को स्थापित किया, जिससे इस दो साल की समय सीमा में ओटीआरएस को 7.6 लाख डॉलर से अधिक की बचत हुई है। इसके अलावा, ओ. टी. आर. एस. ने उल्लेख किया है कि उसने 1992 से 2011 तक अपने निवेश पर 9.4 प्रतिशत की वापसी दर हासिल की, जो 8 प्रतिशत के अपने दीर्घकालिक लक्ष्य को अच्छी तरह से पार कर गई। 2011 में, ओक्लाहोमा के सांसदों ने सीनेट बिल 377 और हाउस बिल 2132 पारित किया, जिसने तुरंत शिक्षकों की सेवानिवृत्ति प्रणाली के वित्त पोषित दायित्व को $2.9 बिलियन के ऋण से कम कर दिया। एस. बी. 377 और एच. बी. 2132 में महत्वपूर्ण परिवर्तनों में शामिल हैंः प्रणाली में आने वाले नए सदस्यों के लिए सेवानिवृत्ति की आयु बढ़ाना (वर्तमान सदस्य अप्रभावित रहेंगे) और विधायिका को सेवानिवृत्त लोगों को जीवन यापन की लागत समायोजन (सी. ओ. एल. ए.) देने से रोकना जब तक कि धन प्रदान नहीं किया जाता है। ओकलाहोमा विधानमंडल के पास अभी भी सी. ओ. एल. ए. देने की क्षमता है, लेकिन केवल तभी जब वह उनके लिए भुगतान करने के लिए धन प्रदान करता है। यह परिवर्तन अकेले ओ. टी. आर. एस. की गैर-वित्तपोषित देनदारी को घटाकर 7.5 करोड़ डॉलर कर देता है। राजकोषीय परेशानियों के एक लंबे इतिहास के बावजूद, ओक्लाहोमा शिक्षक सेवानिवृत्ति प्रणाली ने 2012 से अपनी समग्र बीमाकृत स्थिति में लगातार सुधार देखा है। यह कुछ हद तक मजबूत निवेश प्रदर्शन के साथ-साथ राज्य विधानमंडल द्वारा अधिनियमित राजकोषीय सुधारों के कारण है। 2017 में, राज्य के सबसे बड़े समाचार पत्र ने शिक्षक सेवानिवृत्ति प्रणाली को "राज्य सरकार के वित्तीय प्रबंधन में एक दुर्लभ सफलता की कहानी" कहा। 30 जून, 2018 तक, ओक्लाहोमा शिक्षक सेवानिवृत्ति प्रणाली ने अपने वित्त पोषित बीमांकिक संचय देयता (यू. ए. ए. एल.) को घटाकर लगभग 613 करोड़ डॉलर कर दिया और अपने समग्र वित्त पोषित अनुपात को 73.5% तक बढ़ा दिया। ओ. टी. आर. एस. ने अपनी अनुमानित प्रतिफल दर को भी संशोधित कर "7.50% प्रति वर्ष, निवेश से संबंधित खर्चों का शुद्ध और वार्षिक रूप से चक्रवृद्धि, एक अनुमानित 2.50% मुद्रास्फीति दर और 5.00% वास्तविक प्रतिफल दर" कर दिया है। कोविड-19 महामारी का प्रभाव (2019-वर्तमान) ओक्लाहोमा शिक्षक सेवानिवृत्ति प्रणाली ने कोविड-19 महामारी के परिणामस्वरूप महत्वपूर्ण निवेश अस्थिरता का अनुभव किया। जून 2020 तक, यू. ए. ए. एल. बढ़कर $8.641 बिलियन हो गया था और वित्त पोषित अनुपात थोड़ा घटकर 71.5% हो गया था। हालाँकि पूर्व-महामारी के स्तरों की तुलना में उल्लेखनीय गिरावट आई है, फिर भी यह पिछले वर्ष की तुलना में प्रदर्शन में सुधार का प्रतिनिधित्व करता है। ओ. टी. आर. एस. न्यासी मंडल के अनुसार, "वृद्धि का प्राथमिक कारण वर्ष के लिए मजबूत निवेश लाभ था।" ओकलाहोमा में 1943 के प्रतिष्ठानों की संयुक्त राज्य अमेरिका की राज्य एजेंसियों में सार्वजनिक पेंशन निधि के संदर्भ