nl id id en en nl nl en fr nl nl en id en nl nl en de en en nl nl it nl nl nl nl en nl nl nl nl nl en nl fy nl fy nb da nl nl da da en nl de nl fr en en nl nl en fr nl nl en id en nl nl en de en en nl nl it nl nl nl nl en nl nl nl nl nl en nl fy nl fy nb da nl nl da da en nl nl en nl en nl en nl nl en nl en nl nl en nl nl en nl nl en nl nl en nl nl nl nl nl nl nl nl nl nl nl nl nl en nl nl nl en nl nl en nl nl nl en nl en nl nl nl nl nl nl nl en nl nl en nl nl nl id en nl fy en nl en en ms nl nl en nl nl nl en nl nl nl en nl nl nl en en nl es en de ca nl nl nl nl es nb ro de nl nl de als es en nl oc nl nl nl nl es en nl de nl nl nl nl es en nl oc nl en nl nl en en en nl
Op 6 oktober 2020 is het wetsvoorstel Homologatie Onderhands Akkoord (‘WHOA’) aangenomen door de Eerste Kamer. Met de WHOA wordt het mogelijk voor ondernemers die in zwaar weer verkeren om afspraken te maken met diens schuldeisers en aandeelhouders over sanering van schulden om daarmee de onderneming te kunnen voortzetten. Deze nieuwe mogelijkheid is zeker gezien de te verwachten economische gevolgen van corona erg relevant.
Naar verwachting zal de WHOA per 1 januari 2021 in werking treden. In deze bijdrage zetten wij het proces en de inhoud van de WHOA nader uiteen.
De rechtbank kan een dergelijk akkoord, mits aan de daarvoor vereiste voorwaarden is voldaan, buiten faillissement bekrachtigen (“homologeren”). Door de homologatie van het akkoord door de rechter zijn de schuldeisers en aandeelhouders, ook degenen die niet of tegen hebben gestemd, aan het akkoord gebonden.
De WHOA wordt als toevoeging opgenomen in de faillissementswet. Wij zullen op hoofdlijnen de inhoud van de regeling hieronder nader uiteenzetten.
Onderverdeling van schuldeisers en aandeelhouders
De inhoud van een aangeboden akkoord
In een aangeboden akkoord moet alle informatie die de schuldeisers en aandeelhouders nodig hebben om daarover een oordeel te kunnen vormen worden opgenomen, zoals:
de naam van de onderneming;
(indien van toepassing) de naam van de herstructureringsdeskundige;
de klassenindeling en de criteria op basis waarvan de schuldeisers en aandeelhouders in één of meerdere klassen zijn ingedeeld;
de financiële gevolgen van het akkoord per klasse van schuldeisers en aandeelhouders;
de waarde die naar verwachting gerealiseerd kan worden als het akkoord tot stand komt (realisatiewaarde);
de opbrengst die naar verwachting gerealiseerd kan worden bij een faillissement (liquidatiewaarde);
het moment of de momenten waarop de rechten van de schuldeisers/aandeelhouders worden gewijzigd en toebedeeld;
de nieuwe financieringen die de onderneming in de kader van de uitvoering van het akkoord wil aangaan; en
de procedure voor de stemming over het akkoord alsmede het moment waarop deze plaatsvindt dan wel waarop de stem uiterlijk moet zijn uitgebracht.
een overzicht van de baten en lasten van de onderneming met onderbouwing;
een overzicht van de omvang van de schulden per categorie en per schuldeiser.
Als een schuldenaar overgaat tot de voorbereiding van een akkoord dan deponeert hij een verklaring bij de griffie van de rechtbank. Uit deze verklaring volgt dat de schuldenaar en diens schuldeisers in onderhandelingen zijn over een akkoord als bedoeld in de WHOA.
De schuldenaar kan na het deponeren van de verklaring bij de griffie de rechtbank verzoeken om een ‘afkoelingsperiode’ in te stellen van ten hoogste vier maanden. In deze afkoelingsperiode moeten derden een machtiging van de rechtbank krijgen om bepaalde rechten tot verhaal op goederen of het vermogen van de schuldenaar te mogen uitoefenen. Daarnaast kan de rechtbank op verzoek van de schuldenaar of van de herstructureringsdeskundige beslagen opheffen. De rechtbank wijst het verzoek voor een afkoelingsperiode na summierlijk onderzoek toe, indien dit noodzakelijk is voor de schuldenaar om zijn onderneming voort te zetten of de schuldeisers hierbij gediend zijn. De onderneming kan gedurende de afkoelingsperiode haar gewone activiteiten voortzetten mits de belangen van derden voldoende gewaarborgd blijven.
Ook is de mogelijkheid gecreëerd dat de schuldenaar van de rechtbank machtiging kan krijgen om gedurende deze afkoelingsperiode nieuw krediet aan te trekken en daarvoor zekerheid kan verstrekken zonder dat deze zekerheid door een curator, als later de schuldenaar alsnog failliet zou gaan, kan worden vernietigd op basis van paulianeus handelen.
Stemming schuldeisers/aandeelhouders op basis van akkoord
De schuldenaar moet een voorstel tot een akkoord tenminste 8 dagen voordat daarover wordt gestemd voorleggen aan de (groepen) schuldeisers of aandeelhouders wier rechten door het voorgestelde akkoord zouden veranderen. Dit zijn dan de stemgerechtigde schuldeisers of aandeelhouders.
Stemming over een voorgesteld akkoord gaat per klasse schuldeiser of aandeelhouder. Een voorstel tot akkoord voor een bepaald klasse is aangenomen als tenminste 2/3e van het totale bedrag aan vorderingen binnen die klasse waarvoor een stem is uitgebracht, voor het voorstel hebben gestemd.
De schuldenaar of, indien benoemd, de herstructureringsdeskundige stelt na de stemming zo spoedig mogelijk een verslag op, waaruit de uitslag van de stemming per klasse blijkt. Het verslag vermeldt ook of de schuldenaar voornemens is een verzoek tot homologatie in te dienen.
Homologatie van het akkoord
De schuldenaar of de herstructureringsdeskundige kan de rechtbank schriftelijk verzoeken om homologatie van het akkoord als tenminste één klasse van schuldeisers met het akkoord heeft ingestemd. De rechtbank zal het verzoek tot homologatie toewijzen indien onder meer aan de volgende voorwaarden is voldaan:
de schuldenaar verkeert in de toestand waarin hij/zij niet kan voortgaan met het betalen van zijn/haar schulden;
alle formele vereisten van de procedure zijn nagekomen (informatieplicht, stemming, onderverdeling schuldeisers/aandeelhouders);
de nakoming van het akkoord voldoende gewaarborgd is;
de belangen van de schuldeisers/aandeelhouders voldoende worden gewaarborgd;
geen schuldeisers of aandeelhouders hebben beroep gedaan op een aanvullende afwijzingsgrond of het beroep slaagt niet (aanvullende afwijzingsgronden zijn bijvoorbeeld: reorganisatiewaarde wordt niet conform wettelijke verdeling verdeeld ten nadele van de tegenstemmende klasse, er is geen mogelijkheid tot cash-out voor schuldeisers ter hoogte van verwachte uitkering in geval van faillissement).
Het gehomologeerde akkoord is na bekrachtiging door de rechtbank bindend voor de schuldenaar en voor alle stemgerechtigde schuldeisers en aandeelhouders. Op basis van het vonnis kunnen de stemgerechtigde schuldeisers en aandeelhouders hun (gewijzigde) vorderingen innen. Als de schuldenaar haar (gewijzigde) verplichtingen niet nakomt is zij aansprakelijk voor de schade die de schuldeisers en aandeelhouders daardoor lijden.
Heeft u vragen of wilt u meer weten over de exacte procedure en de diverse mogelijkheden, neem dan contact op met uw relatiemanager of een van de bedrijfsjuristen van PKF Wallast.
Geen onderdeel van een categorie
Bereken eerst belastingkorting, dan pas heffingskorting
Heeft iemand zijn verlies uit aanmerkelijk belang omgezet in een belastingkorting? Dan moet de verrekening van de belastingkorting plaatsvinden voordat de berekening van de heffingskorting aan de beurt is. Een 100%-aandeelhouder van een bv lijdt bij de opheffing van deze bv een verlies uit aanmerkelijk belang (ab). De inspecteur stelt dit verlies uit ab in […]
In principe gewone redelijke termijn ondanks coronapandemie
Alleen als een zitting is gepland in de periode van 17 maart 2020 tot en met mei 2020, vormt de coronapandemie een reden om de redelijke termijn te verlengen. Een man verzoekt in een beroepsprocedure tegen de BPM-heffing om toekenning van een immateriële schadevergoeding wegens overschrijding van de redelijke termijn. Hof Arnhem-Leeuwarden weigert deze schadevergoeding toe […]
Omzetbelasting niet alsnog via herziening terug te vragen
Hof Arnhem-Leeuwarden heeft geoordeeld dat een ondernemer via de herzieningsregeling voorbelasting kan terugvragen, ook al is de wettelijke termijn voorbij. De Hoge Raad heeft die uitspraak gecasseerd. De ondernemer kan niet via de herzieningsregeling alsnog voorbelasting buiten de wettelijke termijn terugvragen. Bij aanschaf van tien percelen grond op een vakantiepark brengt een ondernemer de bij […]
Wel winst ontvangen, maar geen economisch eigenaar
Het is mogelijk dat iemand winst uit een onroerende zaak ontvangt zonder daarvan de juridische of economische eigenaar te zijn. Een man woont in Oman en investeert daar in de jaren 2008, 2009 en 2010 in vastgoed. Als gevolg van de Arabische lente en de crisis die daarmee gepaard gaat, raakt hij zijn baan kwijt. […]
020 653 18 12
2909 LA Capelle aan den IJssel
010 450 40 20
015 261 31 21
Alphen aan den rijn
2408 GX Alphen aan den Rijn
© 2022 PKF Wallast
Meld je aan voor onze nieuwsbrief
Sitemap  |  Disclaimer  |  Privacy statement  |  Cookies  |  Algemene voorwaarden | Klachtenregeling | Klokkenluidersregeling
© PKF Wallast is a member of PKF International – a global network of independent firms.
PKF International Limited is a family of legally independent firms and does not accept any responsibility or liability for the actions or inactions of any individual member or correspondent firm or firms.
"PKF" and the PKF logo are registered trademarks used by PKF International and member firms of the PKF International Network. They may not be used by anyone other than a duly licenced member firm of the Network.