한편, 많은 독일 중소기업이 가족기업이고 오랜 기간에 걸쳐 높은 이익을 축적하였기 때문에 혁신과 투자를 위해 내부자금에 의존하는 정도가 높다. 하지만 독일 중소기업은 혁신과 투자를 위해 외부금융이 필요할 경우, 대부분 은행과 정책 자금에 의존할 수 있다. 2012년 중 독일 중소기업은 혁신과 투자를 위한 자금의 각각 21%와 51%를 외부자금으로 조달하였다. 혁신 및 투자를 위한 자금의 각각 7%와 31%를 은행을 통해 그리고 각각 10%와 15%를 정책자금을 통해 조달하였다(재건금융지주(KfW) 2014b, p.3).