나. 특징
SAMP는 시스템리스크 통합 모형체계로서 ① 거시 위험요인 모듈 ② 은행 손익 모듈 ③ 도산 전염 모듈 ④ 자금조달 유동성 전염 모듈 ⑤ 다기간 모듈 ⑥ 시스템리스크 지표 모듈 등 총 6개의 모듈로 구성되어 있다. SAMP가 기존의 거시경제모형이나 스트레스 테스트 모형과 차별화 되는 주요 특징은 다음과 같다.
첫째, 거시경제모형이 정상시기의 변수 간 평균적 관계에 중점을 두는 균형 모형인 데 반해 SAMP는 위기 상황 발생 시 나타나는 거시경제 및 금융부문의 불균형으로부터 초래되는 꼬리 위험(tail risk)을 측정하는 모형이다. 특히 SAMP는 꼬리 위험 측정의 정도를 높이기 위해 균형 모형에서 가정하는 정규분포 대신 극단치분포를 적용하고 있다.
둘째, SAMP는 거시 위험요인이 은행 간 전염, 헐값매각, 신용경색, 디레버리징 등에 의해 금융시스템 전반으로 증폭·확산 되는 과정을 모형화한 비선형 모형이다. 동 모형에 도입된 비선형 메커니즘에 의해 일정 수준 이상의 충격이 가해지면 손실 규모가 급증하는 효과(threshold effect)가 나타나게 된다.
셋째, SAMP는 다양한 유형의 리스크 측정, 시스템적 위기에 대한 확률적 평가, 거시스트레스 테스트, 거시건전성정책 효과 분석 등을 단일 체계(unified framework) 하에서 일관되게 실시할 수 있는 통합 모형이다. 신용리스크, 시장리스크, 유동성리스크, 전염리스크 등 금융시스템이 직면할 수 있는 다양한 유형의 리스크를 측정할 수 있으며 이를 종합하여 시스템 전체의 위기 발생 가능성을 확률적으로 평가할 수 있다. 또한 특정위기 시나리오를 상정하여 금융시스템의 복원력을 평가하는 거시 스트레스 테스트를 실시할 수 있으며 자본규제, 유동성 규제 등 금융규제와 중앙은행 유동성 지원 등 다양한 거시건전성정책 효과를 분석하는 정책 시뮬레이션도 가능하다.
넷째, SAMP의 리스크 측정은 1차적으로 개별 금융기관 단위로 이루어지기 때문에 금융시스템 전반의 위험요인 뿐만 아니라 개별 금융기관의 취약성 분석을 위해서도 활용할 수 있다.