3)대고객 거래 상품에 관한 정보수집 강화
□ 장외파생상품을 이용한 신 금융상품은 언제든지 등장할 수 있는데 동 상품에 대한 정보를 수집하여 해당 상품의 리스크에 대한 정보를 분석해야 할 필요
○ 증권의 경우 법적으로 증권에 관한 신고서를 감독당국에 제출해야 하지만 장외파생상품의 경우 이러한 규정이 미비
○ 약관이 있는 거래일 경우 약관심사가 있지만 그렇지 않은 경우에는 감독당국이 상품에 대한 정보가 부족
○ 따라서 감독당국은 KIKO와 같이 특정 대고객 장외파생상품의 거래가 급증할 경우 금융회사가 발행하는 상품안내장을 통해 리스크를 분석할 필요
○ 만약 상품이 복잡할 경우 금융회사와의 대화 채널 또는 금융회사의 해당 상품 리스크 분석자료를 참조하여 리스크를 파악할 필요
□ 향후 수 없이 많은 장외파생상품이 고객을 상대로 판매될 것인데 이러한 상품과 관련된 모든 리스크를 감독당국이 파악하는 것은 현실적으로 불가능하지만 현재 거래되고 있는 상품에 대한 거래규모, 거래상대방에 대한 정보는 파악할 필요
○ 일례로 KIKO의 경우 2005년말부터 많이 판매된 것으로 알려져 있는데 KIKO와 같이 대고객 거래의 규모가 급속히 증가할 경우 감독당국은 동 상품과 관련된 리스크를 파악하여 조기 대응할 필요
□ 가능한 방안으로 파생상품 잔액이 일정규모(예를 들면, 거래잔액이 10억불 이상 등)이상이 되는 장외파생상품 및 거래에 대해 상품설명서 또는 약관을 파생상품 감독기구에서 분석하고 위험에 대해 공지하는 절차를 명문화