나. 금융기관의 성장 및 수익 측면
□ 금융기관의 입장에서도 저금리 기조 지속, 온라인 시장 활성화에 따른 가격경쟁 등 다양한 환경변화로 인해 새로운 수익원을 발굴해야 할 필요가 대두됨에 따라 종합금융서비스 제공이 요구됨.
□ 국내 은행의 수익구조를 보면 주로 이자이익이 대부분을 차지하면서 안정적 수익 시현에 이바지하고 있으나, 저금리 환경으로 이자마진이 축소됨에 따라 대체 수익원 개발에 노력하고 있음.
o 은행의 영업이익 중 이자이익이 85% 이상의 비중을 지속하는 반면, 투자상품의 판매와 방카슈랑스 실시에도 불구하고 비이자 이익의 성장 및 규모는 지체되고 있음.
o 특히, 저금리 기조 속에 은행의 예금, 대출 이자마진 규모가 축소됨에 따라 이자 수익 외에 안정적인 수수료 수익 확보가 필요함.
- 예대마진 추이를 보면, 2001년 10월 3.44%에서 2006년 9월 2.88%로 감소함.
□ 증권회사의 경우, 1997년 증권거래법 개정으로 온라인 증권거래가 도입된 이후 증권회사들의 수수료 인하 경쟁이 가속화되면서 신규 수익을 창출할 수 있는 영역에 관심을 갖게 됨.
o 온라인 거래 비중 증가로 영업수익 규모에 영향을 미치기도 하지만, 수수료 수익 자체가 주식시장 변화에 매우 민감하기 때문에 증권회사에서는 수익원 다변화 및 안정적 수익원 확보를 위한 대책을 강구하고 있음.
- 즉, 랩어카운트(wrap account), 현금관리계좌(cash management account)등 고객에게 종합적인 투자상담 및 자산운용서비스를 제공하고 있음.
o 그럼에도 불구하고 증권회사 영업수익 구성을 살펴보면, FY2005수수료 수익이 47.9%를 차지하고 있어 아직까지 기본적인 유가증권 거래수수료 수입에 의존하고 있는 실정임.
□ 보험산업은 가입률 포화 및 시장 성숙단계로 전통형 상품뿐만 아니라 신상품에 의한 성장도 둔화 추세를 보임에 따라 보험회사도 역시 지속적으로 수익을 창출할 수 있는 시장 발굴이 요구됨.
o 국내 보험시장은 가구당 가입률이 생명보험 88.3%, 손해보험 79.8% 이상의 포화시장, 성숙시장임에도 불구하고 종신보험, 변액보험, 장기손해보험 등에 의한 성장을 지속함.
- 최근 보험시장의 성장기여도를 보면(〈표 Ⅱ-1〉참조), 종신보험, 변액보험, 장기상해질병 및 통합형보험 등 새로운 상품에 의한 성장이 이루어지며, 전통형 상품 성장은 정체됨.
- 그러나 새로운 상품도 성장기여도가 높게 유지되는 기간은 짧아지고 있음.