즉, 식(1)과 비교하면 개정 전 과세제도에서는 적격물적분할과 비적격물적분할인 경우의 분할법인의 법인세 부담만을 비교하게 되고 미래의 세율이 분할시점에 비해 매우 커지는(tA≫t0) 예외적인 경우를 제외하면 식(2)와 같이 항상 적격물적분할인 경우의 법인세 부담이 작아지는 것을 확인할 수 있다.
적격물적분할 시 논란이 되는 이중과세의 문제는 적격현물출자의 경우에도 나타난다. 즉 <표 5>의 과세이연요건을 만족하는 현물출자인 적격현물출자의 경우에는 ① 출자법인은 자산양도가액이 현물출자일 현재의 장부가액을 초과하는 경우에는 자산양도차익은 익금에 산입하지만 동(同)자산양도차익에 대한 압축기장충당금의 설정을 통해 과세이연을 할 수 있고 ② 피출자법인은 양도받은 자산 및 부채의 가액을 현물출자일 현재의 시가로 계상하되 시가에서 출자법인의 장부가액을 차감한 금액을 자산조정계정으로 계상하게 된다.