捕捉升浪門路多 總有啱心水
要捕捉金價升浪,投資者固然可以投資較簡單的實金、紙黃金,但由於不牽涉槓桿,大家或嫌回報不夠豐厚,且要找地方儲存實金是一個大問題。
SPDR金ETF屬全球性主流ETF,所以規模自然屬巨無霸級別,資產管理規模達4,981億元。以SPDR金ETF現價報1,723元,每手5股,入場門檻為8,615元。費用率為0.4%。2023年追蹤誤差為負1.05%,過去12個月追蹤誤差為負0.0408%。
至於看好金價的槓桿ETF,港股中唯一一隻是FL二南方黃金(07299),乃有兩倍槓桿的ETF,利用黃金期貨進行操作,現價10.34元,每手100股,入場費1,034元,全年經常性開支比率為1.58%。過去一年跟蹤誤差約零。
以小博大可考慮期貨期權
看淡則有FI南方黃金(07374)是一隻一倍反向的ETF。同樣利用期貨操作,現價為5.93元,每手100股,入場費593元。全年經常性開支比率為3%。過去一年跟蹤誤差約零。
其他以小本博取較大潛在回報的選擇,可考慮黃金期貨、黃金期權、黃金相關窩輪等產品。當然,金礦股及金飾股涉及不同的經營及管治等因素,波動性普遍會高於金價,與金價相關性亦有高有低,有機會看中金價趨勢而輪價不跟。
滙豐最新推出正式面向香港零售客戶的代幣化黃金──滙豐黃金代幣(HSBC Gold Token),標榜為「首個獲香港證監會認可」、「以分散式帳本技術為基礎」的代幣化零售投資產品。滙豐指出,黃金代幣透過旗下數碼資產發行平台「HSBC Orion」支援運作,客戶可在「HSBC HK App」及線上理財平台進行交易。
滙豐黃金代幣有別紙黃金
該產品雖屬紙黃金計劃,同樣不涉及實體黃金交收、沒任何收費,但有別一般紙黃金,因透過分布式分類帳技術(DLT),黃金代幣是在滙豐分散式帳本內,由儲存於滙豐金庫中實金支持的數碼代幣,投資者所持的黃金代幣,代表其所獲實金的部分所有權,而且交易沒時間限制,惟在非金市交易時段,黃金代幣買賣差價較闊,每筆交易最低為0.001「金衡制」安士黃金,即相當於一個黃金代幣(參考昨日報價買入一個黃金代幣僅約20港元);每筆交易最多為5,000金衡制安士黃金,即500萬個黃金代幣,進場門檻相對低。
另該行亦設有黃金券,最低交易額僅為一個單位,相等於本地倫敦金一錢;只需以交易時價格直接買賣,不用擔心任何隱藏費用;不設實金交收,不涉及運送或儲存成本,更毋須擔心丟失或被盜;可透過該行個人網上理財、分行及電話理財進行交易。