El grupo farmacéutico Grifols ha anunciado hoy a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNVM) que ha cerrado una colocación privada de bonos, por valor de 1.000 millones de euros, que con la venta de su participación en la china Shanghai Raas le permiten refinanciar los vencimiento de deuda previstos para el año 2025, de unos 1.800 millones de euros, y alejan a 2027 sus próximos pagos.
En una comunicación enviada al regulador, el grupo explica que los bonos devengarán un interés de 7,5%, con un vencimiento en 2030. "Esta transacción supone un importante hito financiero", asegura la compañía, y "subraya la confianza de los mercados financieros en la solidez del negocio y la resiliencia operativa de Grifols".
El tipo de interés de la emisión, efectivamente, con un diferencial de alrededor de 3,5 puntos por encima del Euribor, es habitual medianas con elevado nivel de endeudamiento, como la propia Grifols, y está muy alejado de los tipos de interés que alcanzó su deuda en los mercados secundarios durante las semanas que fue víctima de los ataques del fondo bajista Gotham City Research, cuando superó ampliamente el 10%. Deutsche Bank ha sido el agente colocador de la emisión y Osborne Clarke y Proskauer Rose LLP los asesores legales de Grifols.
Thomas Glanzmann, presidente ejecutivo del grupo, señaló en un comunicado su satisfacción por el acuerdo que " que refleja la fortaleza de nuestro negocio y la confianza que el mercado de deuda tiene en nuestra salud financiera" y "mejora nuestra estructura de capital".
Grifols destaca a la CNMV que sigue avanzando en el cierre de la venta del 20% de su participada china Shanghai RAAS al grupo Haier, y aseguró que los ingresos, de 1.800 millones de dólares (unos 1.600 millones de euros) los destinará a reducir su deuda garantizada. La empresa confirmó que prevé que esta transacción se cerrará en la primera mitad del año 2024, conforme a lo planificado.
Según los datos de la agencia de rating S&P, en el primer semestre de 2025 el grupo se enfrenta al vencimiento de dos emisiones de bonos, por un total cercano a los 1.850 millones de euros: una en febrero por un importe pendiente de 840 millones de euros en bonos garantizados, y otra de 1.000 millones de euros en pagarés no garantizados con vencimiento en mayo. La deuda financiera total de Grifols alcanzó al cierre del año pasado los 9.400 millones de euros.