피고인은 피해자 ‘C친목회’ 회장으로서 회비를 비롯한 자금 관리 업무 등을 담당하였다. 피고인은 2007. 7. 10.경 울산 중구 C 경로당에서 하나씨이엔씨(주)로부터 경로당 보상금 1억 원을 교부받아 피해자 친목회를 위하여 업무상 보관하다가 그 무렵 위 보상금 중 3,120만 원을 반환 거부함으로써 이를 횡령하였다.
형법 제356조,형법 제355조 제1항