في جملة واحدة، وصف ما هي المادة التالية حول:  لتحديد أهدافك، ستحتاج إلى أن يكون لديك فكرة عن الأشياء أو التجارب التي تريد أن تمتلكها في حياتك والتي تتطلب المال. على سبيل المثال، كيف تريد أن تكون حياتك عندما تتقاعد؟ هل تحب السفر، السيارات الجميلة، أو تناول الطعام الرائع؟ هل لديك احتياجات متواضعة؟ استخدم هذه القائمة لمساعدتك في وضع أهدافك في الخطوة التالية. إعداد قائمة سيساعدك أيضاً إذا كنت تدخر من أجل مستقبل أطفالك. على سبيل المثال، هل تريد إرسال أطفالك إلى مدرسة خاصة أو كلية؟ هل تريد أن تشتري لهم سيارات؟ هل تفضل المدارس العامة واستخدام المال الإضافي لشيء آخر؟ هل تريد ان تبقي مالك على قيد الحياة؟ من أجل هيكلة خطة استثمارية، يجب عليك أولاً أن تفهم لماذا تستثمر. بمعنى آخر، أين تريد أن تكون من الناحية المالية، وكم يجب أن تستثمر للوصول إلى هناك؟ يجب أن تكون أهدافك محددة قدر الإمكان، بحيث يكون لديك أفضل فكرة عما ستحتاج إلى القيام به لتحقيقها. وتشمل الأهداف المالية الشائعة شراء منزل، ودفع تكاليف كلية طفلك، وجمع صندوق طوارئ للأيام الممطرة، وتوفير المال للتقاعد. بدلاً من أن يكون لديك هدف عام مثل "امتلاك منزل"، حدد هدفًا محددًا: "وفّر 63000 دولار لدفع دفعة أولية على منزل بقيمة 311،000 دولار". (معظم القروض المنزلية تتطلب دفعة أولية تتراوح بين 20٪ و 25٪ من سعر الشراء من أجل جذب معدل الفائدة الأكثر ملاءمة.) يوصي معظم المستشارين الاستثماريين بأن تدخر عشرة أضعاف من الراتب العالي للتقاعد. هذا سيسمح لك بالتقاعد على حوالي 40% من ذروة دخلك السنوي قبل التقاعد، باستخدام قاعدة الانسحاب الآمن بنسبة 4%. على سبيل المثال، إذا تقاعدت على راتب قدره 80 ألف دولار، يجب أن تسعى للحصول على ما لا يقل عن 800 ألف دولار مدخرة من التقاعد، والتي ستوفر لك 32 ألف دولار من الدخل السنوي عند التقاعد، ثم يتم تعديلها سنوياً للتضخم. استخدم آلة حساب تكاليف الجامعة لتحديد المبلغ الذي ستحتاج إلى توفيره لجامعة أطفالك، ومقدار ما يتوقع من الآباء المساهمة فيه وأنواع مختلفة من المساعدات المالية التي قد يكون أطفالك مؤهلين لها، بناءً على دخلك وصلاحيتك. تذكر أن التكاليف تختلف اختلافاً كبيراً تبعاً للموقع ونوع المدرسة (عامة، خاصة، إلخ). وتذكر أيضا أن نفقات الكلية لا تشمل فقط الرسوم الدراسية، ولكن أيضا الرسوم، والمسكن والطعام، والنقل، والكتب والإمدادات. تذكر ان تضع الوقت ضمن أهدافك هذا ينطبق بشكل خاص على المشاريع طويلة الأجل مثل صناديق التقاعد. على سبيل المثال: يبدأ جون في الادخار في سن العشرين باستخدام حساب التقاعد الفردي الذي يحصل على عائد 8% ويدخر 3000 دولار سنوياً للسنوات العشر القادمة ثم يتوقف عن إضافة المال إلى الحساب ولكنه يبقي حساب الجيش الايرلندي مستثمر في السوق بحلول الوقت الذي يبلغ فيه جون 65 عاماً سيكون لديه 642,000 دولار العديد من المواقع الإلكترونية تحتوي على "حاسبات الادخار" التي يمكن أن تظهر لك مقدار نمو الاستثمار على مدى فترة زمنية معينة بمعدل فائدة محدد. على الرغم من أنها ليست بديلاً عن المشورة المالية المهنية، إلا أن هذه الآلات الحاسبة يمكن أن تعطيك نقطة بداية جيدة. بمجرد تحديد أهدافك، يمكنك استخدام الفرق بين المكان الذي أنت فيه اليوم والمكان الذي تريد أن تكون فيه لتحديد معدل العائد اللازم للوصول إلى هناك. التصرف ضد حاجتك إلى العوائد هو المخاطرة المطلوبة لكسبها. تحملك للمخاطر هو دالة على متغيرين: قدرتك على المخاطرة ورغبتك في القيام بذلك. اسئلة مهمة يجب ان تسألها لنفسك خلال هذه الخطوة بعبارة أخرى، هل أنت قريب من نهاية منخفضة أو أقرب إلى ذروة إمكانية كسب الدخل الخاص بك؟ هل أنت على استعداد لقبول المزيد من المخاطر لكسب عوائد أكبر؟ ما هي الأفقات الزمنية لأهدافك الاستثمارية؟ كم من السيولة (أي الموارد التي يمكن تحويلها بسهولة إلى نقود) تحتاجها لأهدافك على المدى القصير وللحفاظ على احتياطي نقدي مناسب؟ لا تستثمر في الأسهم حتى يكون لديك ما لا يقل عن ستة إلى اثني عشر شهرا من نفقات المعيشة في حساب التوفير كصندوق طوارئ في حالة فقدان وظيفتك. إذا كان لديك لتصفية الأسهم بعد الاحتفاظ بها أقل من سنة، كنت مجرد التكهن، وليس الاستثمار. إذا لم تكن مخاطر الاستثمار المحتملة تتوافق مع مستوى تحملك، فهو ليس خيارًا مناسبًا. تخلص منه. يجب أن يختلف توزيع الأصول بناءً على مرحلة حياتك على سبيل المثال، قد يكون لديك نسبة أعلى بكثير من محفظة الاستثمار الخاصة بك في الأسهم عندما كنت أصغر سنا. كما انه اذا كان لديك وظيفة مستقرة وذات راتب جيد، فإن عملك مثل سند: يمكنك الاعتماد عليه للحصول على دخل ثابت وطويل المدى. هذا يسمح لك بتخصيص المزيد من محفظتك للأسهم. وعلى العكس من ذلك، إذا كان لديك وظيفة "مثل الأسهم" مع دخل غير متوقع مثل وسيط الاستثمار أو تاجر الأسهم، يجب عليك تخصيص أقل إلى الأسهم وأكثر إلى استقرار السندات. في حين أن الأسهم تسمح لمحفظتك أن تنمو بشكل أسرع، فإنها تشكل أيضا المزيد من المخاطر. مع تقدمك في العمر، يمكنك الانتقال إلى استثمارات أكثر استقرارا، مثل السندات. اقضى وقتًا طويلاً في القراءة عن سوق الأوراق المالية والاقتصاد بشكل عام استمع إلى رؤى وتوقعات الخبراء لتطوير شعور بحالة الاقتصاد وأي أنواع الأسهم تؤدي بشكل جيد. هناك العديد من الكتب الاستثمارية الكلاسيكية التي سوف تعطيك بداية جيدة: المستثمر الذكي وتحليل الأمن من قبل بنجامين غراهام هي نصوص بداية ممتازة على الاستثمار. تفسير البيانات المالية من قبل بنجامين غراهام وسبرنسر بي ميريديث. هذه رسالة قصيرة وموجزة عن قراءة البيانات المالية توقعات الاستثمار، من قبل ألفريد رابابورت، مايكل جي. ماوبوسين. يقدم هذا الكتاب القابل للقراءة بشكل كبير منظورًا جديدًا لتحليل الأمن وهو مكمل جيد لكتب غراهام. الأسهم الشائعة والأرباح غير الشائعة (و كتابات أخرى) من قبل فيليب فيشر. قال (وارن بافيت) ذات مرة أنه 85 بالمئة غراهام و15 بالمئة فيشر، وهذا ربما يقلل من تأثير فيشر على تشكيل أسلوبه الاستثماري. مقالات وارن بافيت، مجموعة من رسائل بافيت السنوية للمساهمين. لقد حقق بافيت ثروته بأكملها من الاستثمار، ولديه الكثير من النصائح المفيدة للأشخاص الذين يرغبون في اتباع خطاه. وقد قدم بافيت هذه للقراءة على الإنترنت مجانا: www.berkshirehathaway.com/letters/letters.html. نظرية القيمة الاستثمارية، من قبل جون بور ويليامز هو واحد من أفضل الكتب على تقييم الأسهم. "واحد في وول ستريت" و "تغلب على الشارع" كلاهما لـ (بيتر لينش) مدير أموال ناجح للغاية سهلة القراءة، ومفيدة وممتعة. الوهم الشعبي الاستثنائي و جنون الحشود من قبل تشارلز ماكاي و ذكريات مشغل الأسهم من قبل وليام ليفيفير تستخدم أمثلة من الحياة الحقيقية لتوضيح مخاطر الإفراط في رد الفعل العاطفي والجشع في سوق الأسهم. بإمكانك أيضاً التسجيل في دورات التدريب الأساسية أو الدراسات المبتدئة في مجال الاستثمار على الإنترنت. في بعض الأحيان يتم تقديم هذه مجانا من قبل الشركات المالية مثل مورينغستار و تي دي أمريتراد. تقدم العديد من الجامعات، بما في ذلك ستانفورد ومعهد ماساتشوستس للتكنولوجيا، دورات استثمارية عبر الإنترنت. يمكن للمراكز المجتمعية ومراكز تعليم البالغين أن تقدم أيضاً دورات تعليمية مالية. هذه غالبا ما تكون منخفضة التكلفة أو مجانية ويمكن أن توفر لك نظرة عامة قوية على الاستثمار. ابحث على الإنترنت لترى إن كان هناك أي منها في منطقتك. الممارسة من خلال <unk>تداول الأوراق<unk> تظاهر بشراء وبيع الأسهم باستخدام أسعار الإغلاق كل يوم يمكنك فعل ذلك حرفياً على الورق، أو يمكنك التسجيل للحصول على حساب تدريب مجاني عبر الإنترنت في أماكن مثل كيف يعمل السوق. التدريب سيساعدك على صقل استراتيجيتك والمعرفة دون المخاطرة بالمال الحقيقي. سواء كنت محترفاً أو مبتدئاً، هذه الخطوة صعبة، لأنها في نفس الوقت فن وعلم. يتطلب منك تطوير القدرة على تجميع كمية هائلة من البيانات المالية حول أداء السوق. يجب عليك أيضًا تطوير "شعور" بما تفعله هذه البيانات وما لا تعنيه. هذا هو السبب في أن العديد من المستثمرين يشترون أسهم المنتجات التي يعرفونها ويستخدمونها. فكر في المنتجات التي تملكها في منزلك. من ما هو في غرفة المعيشة إلى ما هو داخل الثلاجة ، لديك معرفة مباشرة بهذه المنتجات ويمكنك تقييم أدائها بسرعة وبشكل بديهي مقارنة بأداء المنافسين. بالنسبة لمثل هذه المنتجات المنزلية، حاول أن تتخيل الظروف الاقتصادية التي قد تقودك إلى التوقف عن شرائها، أو تحديثها، أو تخفيضها. إذا كانت الظروف الاقتصادية هي من هذا القبيل أن الناس من المرجح أن تشتري منتج كنت على دراية جدا، وهذا قد يكون رهان جيد للاستثمار. بينما نحاول تطوير التوقعات العامة حول السوق وأنواع الشركات التي قد تكون ناجحة في ظل الظروف الاقتصادية الحالية أو المتوقعة ، من المهم وضع توقعات في بعض المجالات المحددة بما في ذلك: اتجاه أسعار الفائدة والتضخم ، وكيف قد تؤثر هذه على أي دخل ثابت أو مشتريات الأسهم. عندما تكون أسعار الفائدة منخفضة، المزيد من المستهلكين والشركات لديها إمكانية الوصول إلى المال. المستهلكين لديهم المزيد من المال للقيام بالشراء، لذلك عادة ما يشترون المزيد. وهذا يؤدي إلى زيادة إيرادات الشركات، مما يسمح للشركات بالاستثمار في التوسع. وبالتالي، فإن أسعار الفائدة المنخفضة تؤدي إلى ارتفاع أسعار الأسهم. في المقابل، أسعار الفائدة المرتفعة يمكن أن تخفض أسعار الأسهم. أسعار الفائدة المرتفعة تجعل الاقتراض أكثر صعوبة أو تكلفة. المستهلكين ينفقون أقل، والشركات لديها أقل من المال للاستثمار. قد يتوقف النمو أو ينخفض. دورة الأعمال للاقتصاد، جنبا إلى جنب مع وجهة نظر اقتصادية شاملة. التضخم هو الارتفاع الكلي في الأسعار على مدى فترة زمنية. يعتبر التضخم المعتدل أو "المسيطر عليه" عادةً جيدًا للاقتصاد وسوق الأوراق المالية. أسعار الفائدة المنخفضة جنبا إلى جنب مع التضخم المعتدل عادة ما يكون لها تأثير إيجابي على السوق. أسعار الفائدة المرتفعة والانكماش عادة ما تسبب انخفاض سوق الأسهم. ظروف مواتية داخل قطاعات معينة من الاقتصاد، جنبا إلى جنب مع وجهة نظر اقتصادية صغيرة مستهدفة. عادة ما تعتبر بعض الصناعات جيدة في فترات النمو الاقتصادي، مثل السيارات والبناء وشركات الطيران. في الاقتصادات القوية، من المرجح أن يشعر المستهلكون بالثقة بشأن مستقبلهم، لذلك ينفقون المزيد من المال ويقومون بشراء المزيد. هذه الصناعات والشركات معروفة باسم <unk>دورية<unk>. الصناعات الأخرى تؤدي بشكل جيد في الاقتصادات الفقيرة أو المتدهورة. هذه الصناعات والشركات عادة لا تتأثر بالاقتصاد. على سبيل المثال، عادة ما تكون شركات المرافق وشركات التأمين أقل تأثراً بثقة المستهلكين، لأن الناس لا يزال عليهم دفع ثمن الكهرباء والتأمين الصحي. هذه الصناعات والشركات معروفة باسم "الدفاعية" أو "المضادة للدورة".  ملخص:
قم بعمل قائمة بالأشياء التي تريدها حدد أهدافك المالية. حدد تحملك للمخاطر تعلم عن السوق. صياغة توقعاتك لسوق الأسهم. ركز على تفكيرك