تخصيص الأصول يشير إلى النسبة المئوية من محفظتك المخصصة لكل نوع من فئات الأصول. يمكن أن تشمل فئات الأصول الأسهم (والتي تشمل الأسهم وصناديق الاستثمار المشتركة وصناديق التداول في البورصة) والسندات والنقود وغيرها الكثير. يجب أن يكون محفظتك مخصصة بشكل مناسب لكل من هذه الفئات اعتمادا على شهيتك للمخاطر، وأهداف الاستثمار. صناديق سوق المال أو سندات الخزانة لديها أدنى مخاطر أيضا أدنى العوائد. وتعتبر سندات الدرجة الاستثمارية أعلى المخاطر وأعلى العائد من صناديق سوق المال أو سندات الخزانة، وتعتبر الأسهم أعلى خيارات المخاطر وأعلى عوائد. لذلك، إذا كنت مستثمرا محافظا يهتم أكثر بحماية رأس المال الخاص بك، في حين كسب عائد صغير ولكن ثابت، محفظة من 75٪ السندات، 15٪ الأسهم، و 10٪ النقد أو أموال سوق المال سيكون من المناسب. إذا كنت تبحث عن توازن بين المخاطر والعائد، 50٪ الأسهم، و 10٪ النقد، و 40٪ مقاربة السندات سيكون معقولا. إذا كنت مستثمرًا مستعدًا لتحمل مخاطر عالية مقابل عوائد عالية محتملة، فإن 80-90٪ من الأسهم و 10٪ من السندات أو النقد سيكون مناسبًا. إعادة التوازن يشير إلى فعل بيع أو شراء الأسهم إما لاستعادة تخصيص الأصول المستهدفة (كما نوقش أعلاه) ، أو لإنشاء تخصيص أصول جديدة. يمكن أن يحدث إعادة التوازن على العديد من الأطر الزمنية، ولكن الإطار الزمني الموصى به في كثير من الأحيان هو مرة واحدة في السنة، لأن هذا يقلل من الرسوم المرتبطة بالمعاملات. لذلك، إعادة التوازن سوف تتضمن التحقق من تخصيص الأصول الخاصة بك سنويا. إذا وجدت أن فئة أصول واحدة قد نمت إلى ما وراء تخصيص الأصول المستهدف، وأنت لا تزال تؤمن بتخصيص الأصول الأصلي، يمكن أن يكون البيع إمكانية. على سبيل المثال، من المحتمل أنه إذا اخترت 60% من الأسهم، 40% من السندات التوزيع، هذا التوزيع يمكن أن يتغير إلى 64% من الأسهم و 36% من السندات، إذا كان سوق الأسهم تفعل بشكل جيد للغاية. على سبيل المثال، افترض أن لديك محفظة بقيمة 100 ألف دولار، مع 60 ألف دولار في الأسهم و 40 ألف دولار في السندات في نهاية العام الماضي. في نهاية السنة، لديك 80،000 دولار في الأسهم، و 45،000 دولار في السندات. في هذه المرحلة، محفظتك ستكون قيمتها 125 ألف دولار، مع الأسهم تمثل 64٪، والسندات تمثل 34٪. في المثال أعلاه، إذا كنت لا تزال ترغب في الاحتفاظ بنسبة 60٪ من الأسهم، و 40٪ من تخصيص السندات، سوف تحتاج إلى بيع بعض الأسهم لجعلها مرة أخرى إلى أسفل. لتحديد كم بيع لخلق 60٪ تخصيص الأسهم مرة أخرى، تبدأ مع قيمة محفظتك الإجمالية، أو 125،000 $. اضرب 125000 دولار بـ 0.60 (أو 60%) ، وهذا سيقول لك ما هو 60% من 125000 دولار. في هذه الحالة سيكون 75 ألف دولار بما أن لديك حالياً 80 ألف دولار في الأسهم ستحتاج لبيع 5 آلاف دولار لإعادة توازن محفظتك رؤية تخصيص الأسهم الخاص بك يرتفع فوق المبلغ المستهدف الخاص بك يمكن أن يكون سبب ممتاز لبيع. السؤال هو، كيف تحدد أي الأسهم لبيع (على افتراض لديك أكثر من واحد) ؟ في هذه الحالة، لديك بعض الخيارات الأول هو بيع الأسهم التي هي الأكثر مبالغة في القيمة. وعلى العكس من ذلك، يمكنك أيضا بيع الأسهم التي فقدت المال من أجل الاستفادة من حصاد الخسارة الضريبية. يمكنك أيضا النظر في النظر إلى أكبر الفائزين الخاص بك، والنظر في بيع 50٪ من الأسهم الفائزة كوسيلة لتثبيت الأرباح الخاصة بك. قد يكون من المغري لبيع الأسهم التي كانت مسطحة على مدار العام لأغراض إعادة التوازن، ونقل تلك الأموال إلى الأسهم الفائزة التي قد أو قد لا تكون مبالغ فيها. كن حذرًا جدًا مع هذا إذا كان السهم الذي بقي ثابتًا لا يزال أقل من قيمته ، أو لا يزال استثمارًا جيدًا وفقًا لأي وسيلة استخدمتها لتحليله ، فاحتفظ بهذا السهم ما لم يكن لديك بديل ذو ملف تعريف أفضل للمخاطر / المكافآت. ليس من غير المألوف أن يستغرق السوق فترة طويلة ليعترف بقيمة شركة معينة. حاول تجنب بيع الأسهم لمجرد أنها فقدت قيمتها. على الرغم من أنه قد يكون من المغري لبيع الأسهم بعد أن فقدت 10 أو 15٪، يجب أن يستند قرار البيع ليس على ما يحدث لسعر الاستثمار، ولكن بدلا من ذلك على التغييرات في السبب الأولي للاستثمار. يمكن أن تكون الأسهم متقلبة بشكل لا يصدق ويمكن أن تتحرك بسبب عوامل غير مرتبطة بالعمل الفردي على الإطلاق (مثل الأحداث في الاقتصاد العالمي). لذلك، فقط بيع عندما يكون هناك تغيير جوهري في الأعمال التجارية التي تدحض سببك الأصلي للاستثمار (مثل الأسهم لم تعد أقل من قيمتها، أو تغيير كبير في المشهد التنافسي).  ملخص:
فحص أهداف توزيع الأصول. فهم إعادة التوازن. احسب كم تبيع بيع الأسهم. تأكد من أنك لا تبيع دون سبب وجيه