None
79 [Verwijderd]


80 Ten behoeve van hedge accounting kunnen alleen activa, verplichtingen, vaststaande toezeggingen en zeer waarschijnlijke verwachte toekomstige transacties als gehedgede positie worden aangewezen, indien daarbij een partij buiten de entiteit is betrokken. Dit houdt in dat de toepassing van hedge accounting op transacties tussen entiteiten in dezelfde groep alleen is toegestaan in de individuele of enkelvoudige jaarrekening van die entiteiten en niet in de geconsolideerde jaarrekening van de groep, behalve wat de geconsolideerde jaarrekening van een beleggingsentiteit (zoals gedefinieerd in IFRS 10) betreft, waarin transacties tussen een beleggingsentiteit en haar dochterondernemingen die worden gewaardeerd tegen reële waarde met verwerking van waardeveranderingen in winst of verlies, niet in de geconsolideerde jaarrekening worden geëlimineerd. Een uitzondering hierop wordt gevormd door het valutarisico van een monetaire intragroepspost (bv. een vordering-schuldverhouding tussen twee dochterondernemingen), die als gehedgede positie in aanmerking kan komen indien deze resulteert in een risicopositie waarbij valutawinsten en -verliezen kunnen optreden die overeenkomstig IAS 21 De gevolgen van wisselkoerswijzigingen bij consolidatie niet volledig worden geëlimineerd. Overeenkomstig IAS 21 worden winsten en verliezen uit wisselkoersverschillen op monetaire intragroepsposten bij consolidatie niet volledig geëlimineerd indien de monetaire intragroepspost een transactie betreft tussen twee groepsentiteiten met een verschillende functionele valuta. Daarnaast kan het valutarisico van een zeer waarschijnlijke verwachte toekomstige intragroepstransactie in de geconsolideerde jaarrekening als gehedgede positie in aanmerking komen, mits de transactie luidt in een valuta die verschilt van de functionele valuta van de entiteit die die transactie aangaat, en het valutarisico de geconsolideerde winst of het geconsolideerde verlies beïnvloedt.
 Aanwijzing van financiële posities als gehedgede positie


81 Is de gehedgede positie een financieel actief of een financiële verplichting, dan kan het zijn dat slechts de risico’s die verbonden zijn aan een deel van de kasstromen of reële waarde (zoals een of meer bepaalde contractuele kasstromen of delen daarvan, of een percentage van de reële waarde) zijn gehedged, mits de effectiviteit van de hedge te bepalen valt. Een identificeerbaar en afzonderlijk te bepalen gedeelte van het renterisico van een rentedragend actief of rentedragende verplichting kan bijvoorbeeld als het gehedgede risico worden aangemerkt (zoals de component van de risicovrije rentevoet of referentierente in de totale renterisicopositie van een gehedged financieel instrument).
81A Bij een reële-waardehedge van het renterisico van een portefeuille van financiële activa of financiële verplichtingen (en uitsluitend bij een dergelijke hedge) mag het gehedgede gedeelte worden aangemerkt in de vorm van een bedrag in een bepaalde valuta (bv. een bedrag in dollar, euro, pond of rand) in plaats van als individuele activa (of verplichtingen). Hoewel de portefeuille, voor risicobeheerdoeleinden, activa en verplichtingen kan omvatten, is het aangemerkte bedrag een activabedrag of een verplichtingenbedrag. Aanwijzing van een nettobedrag bestaande uit activa en verplichtingen is niet toegestaan. De entiteit mag een gedeelte van het met dit aangemerkte bedrag verbonden renterisico hedgen. In geval van bijvoorbeeld een hedge van een portefeuille die vervroegd aflosbare activa bevat, mag de entiteit de verandering in de reële waarde hedgen die is toe te schrijven aan een verandering in de gehedgede rentevoet op basis van de verwachte, in plaats van de contractuele, renteherzieningsdata. […].
 Aanwijzing van niet-financiële posities als gehedgede positie



82
 
Is de gehedgede positie een niet-financieel actief of niet-financiële verplichting, dan moet deze worden aangemerkt als gehedgede positie a) voor valutarisico’s, of b) als geheel voor alle risico’s omdat het moeilijk is het juiste deel van de kasstromen of wijzigingen in reële waarde die aan andere specifieke risico’s dan valutarisico’s zijn toe te rekenen, af te zonderen en te bepalen.
Aanwijzing van groepen van posities als gehedgede positie


83 Vergelijkbare activa en vergelijkbare verplichtingen moeten alleen samengevoegd en als groep gehedged worden indien de afzonderlijke activa of verplichtingen in de groep het risico delen dat als gehedged risico wordt aangemerkt. Verder wordt voor elke afzonderlijke positie in de groep de verandering in de reële waarde die is toe te rekenen aan het gehedgede risico geacht ongeveer evenredig te zijn aan de totale verandering in de reële waarde die is toe te rekenen aan het gehedgede risico van de groep van posities.
84 Aangezien een entiteit de hedge-effectiviteit beoordeelt door vergelijking van de verandering in de reële waarde van of de kasstroom uit een hedge-instrument (of groep van vergelijkbare hedge-instrumenten) met die van een gehedgede positie (of groep van vergelijkbare gehedgede posities) voldoet vergelijking van een hedge-instrument met een totale nettopositie, in plaats van met een specifieke gehedgede positie, niet aan de voorwaarden voor hedge accounting (bv. het nettosaldo van alle vastrentende activa en vastrentende verplichtingen met een vergelijkbare looptijd).
Hedge accounting


85 Bij hedge accounting wordt rekening gehouden met de tegengestelde effecten op de winst of het verlies van veranderingen in de reële waarde van het hedge-instrument en van de gehedgede positie.
 86
 
Er zijn drie soorten hedge-relaties:





(a) 



reële-waardehedge: een hedge van het risico van veranderingen in de reële waarde van een opgenomen actief of verplichting, of een niet-opgenomen vaststaande toezegging, of een vastgesteld deel van een dergelijk actief, een dergelijke verplichting, of vaststaande toezegging, die verband houden met een bepaald risico en invloed zouden kunnen hebben op de winst of het verlies;





(b) 



kasstroomhedge: een hedge van de mogelijke variabiliteit van kasstromen die i) is toe te rekenen aan een bepaald risico dat is verbonden met een opgenomen actief of verplichting (zoals een aantal of alle toekomstige rentebetalingen op een schuld met een variabele rente) of een zeer waarschijnlijke verwachte toekomstige transactie en ii) invloed zou kunnen hebben op de winst of het verlies;





(c) 



hedge van een netto-investering in een buitenlandse activiteit zoals gedefinieerd in IAS 21.
87 Een hedge van het valutarisico van een vaststaande toezegging mag administratief worden verwerkt als een reële-waardehedge of als een kasstroomhedge.
88
 
Een hedgerelatie komt voor hedge accounting overeenkomstig de alinea’s 89 tot en met 102 in aanmerking als en alleen als aan alle onderstaande voorwaarden is voldaan:





(a) 



Bij het afsluiten van de hedge wordt de hedgerelatie formeel aangemerkt en gedocumenteerd, evenals de doelstelling van de entiteit ten aanzien van risicobeheer en haar strategie bij het aangaan van de hedge. In die documentatie moet het volgende worden opgenomen: een aanduiding van het hedge-instrument, de gehedgede positie of transactie, de aard van het te hedgen risico en hoe de entiteit zal beoordelen in hoeverre het hedge-instrument effectief is bij het compenseren van het risico van veranderingen in de reële waarde van de gehedgede positie of aan het gehedgede risico toe te rekenen kasstromen.
 (b) 



De hedge is naar verwachting zeer effectief (zie bijlage A, alinea’s TL105 tot en met TL113A) in het bereiken van compensatie van aan het gehedgede risico toe te rekenen veranderingen in reële waarde of kasstromen, en wel in overeenstemming met de oorspronkelijk gedocumenteerde strategie voor risicobeheer voor die bepaalde hedgerelatie.
(c) 



Bij kasstroomhedges moet de verwachte toekomstige transactie die het voorwerp van de hedge is, zeer waarschijnlijk zijn en een risicopositie opleveren wat betreft veranderingen in kasstromen die uiteindelijk van invloed kunnen zijn op de winst of het verlies.
(d) 



De effectiviteit van de hedge kan betrouwbaar worden bepaald, d.w.z. dat de reële waarde of de kasstromen van de gehedgede positie die toerekenbaar is/zijn aan het gehedgede risico en de reële waarde van het hedge-instrument betrouwbaar kunnen worden bepaald.
(e) 



De hedge wordt voortdurend beoordeeld, waarbij wordt vastgesteld dat de hedge gedurende de verslagperioden waarvoor de hedge was bedoeld, feitelijk zeer effectief is geweest.
 Reële-waardehedges



89
 
Indien een reële-waardehedge gedurende de periode voldoet aan de voorwaarden in alinea 88, moet die administratief als volgt worden verwerkt:





(a) 



de winst of het verlies uit herwaardering van het hedge-instrument op reële waarde (bij een afgeleid hedge-instrument) of de vreemdevalutacomponent in de overeenkomstig IAS 21 bepaalde boekwaarde (bij een niet-afgeleid hedge-instrument) moet onmiddellijk in winst of verlies worden opgenomen; en






(b) 



de winst of het verlies op de gehedgede positie die, respectievelijk dat, aan het gehedgede risico is toe te rekenen, moet leiden tot aanpassing van de boekwaarde van de gehedgede positie en moet in winst of verlies worden opgenomen. Dit geldt eveneens indien de gehedgede positie anders tegen kostprijs wordt gewaardeerd. De winst die of het verlies dat aan het gehedgede risico is toe te rekenen, wordt in winst of verlies opgenomen indien de gehedgede positie een financieel actief is dat overeenkomstig alinea 4.1.2A van IFRS 9 tegen reële waarde met verwerking van waardeveranderingen in de overige onderdelen van het totaalresultaat wordt gewaardeerd.
89A In geval van een reële-waardehedge van het renterisico van een gedeelte van een portefeuille van financiële activa of financiële verplichtingen (en uitsluitend bij een dergelijke hedge) kan aan de vereiste in alinea 89(b) worden voldaan door de aan de gehedgede positie toe te schrijven winst of het aan de gehedgede positie toe te schrijven verlies te presenteren hetzij:



(a) 


als een afzonderlijke post onder de activa, gedurende renteherzieningsperioden waarin de gehedgede positie een actief is; dan wel




(b) 


als een afzonderlijke post onder de verplichtingen, gedurende de renteherzieningsperioden waarin de gehedgede positie een verplichting is.
 De afzonderlijke post waarnaar bij (a) en (b) hierboven wordt verwezen, moet direct na de financiële activa of financiële verplichtingen worden gepresenteerd. In deze posten opgenomen bedragen moeten uit het overzicht van de financiële positie worden verwijderd wanneer de activa of verplichtingen waarop zij betrekking hebben, niet langer worden opgenomen.
90 Indien er alleen bepaalde aan een gehedgede positie toe te rekenen risico’s worden gehedged, worden niet aan het gehedgede risico gerelateerde, opgenomen veranderingen in de reële waarde van de gehedgede positie opgenomen zoals uiteengezet in alinea 5.7.1 van IFRS 9.
 91
 
Een entiteit moet de in alinea 89 vermelde hedge accounting voor de toekomst staken indien:





(a) 


het hedge-instrument afloopt of wordt verkocht, beëindigd of uitgeoefend. Voor de toepassing van dit punt wordt vervanging of telkens vernieuwen (“roll-over”) van een hedge-instrument in een ander hedge-instrument niet beschouwd als expiratie of beëindiging indien deze vervanging of vernieuwing deel uitmaakt van de gedocumenteerde hedgingstrategie van de entiteit. Daarnaast is er voor de toepassing van deze alinea geen sprake van aflopen of beëindigen van het hedge-instrument indien:



(i) 


de partijen bij het hedge-instrument als gevolg van wet- of regelgeving of de invoering van wet- of regelgeving overeenkomen dat een of meer clearingtegenpartijen in de plaats komen van hun oorspronkelijke tegenpartij en de nieuwe tegenpartij van elk van de partijen worden. Voor de toepassing van dit punt is een clearingtegenpartij een centrale tegenpartij (soms een “clearingorganisatie” of “clearinginstituut” genoemd), dan wel een entiteit of entiteiten, zoals een clearing member van een clearingorganisatie of een cliënt van een clearing member van een clearingorganisatie, die als tegenpartij optreden om tot clearing door een centrale tegenpartij over te gaan. Als de bij het hedge-instrument betrokken partijen hun oorspronkelijke tegenpartijen echter door andere tegenpartijen vervangen, is deze alinea enkel van toepassing indien elk van deze partijen met dezelfde centrale tegenpartij tot clearing overgaan;





(ii) 



eventuele andere wijzigingen in het hedge-instrument beperkt blijven tot de wijzigingen die noodzakelijk zijn om tot een dergelijke vervanging van de tegenpartij over te gaan. Deze wijzigingen blijven beperkt tot wijzigingen die in overeenstemming zijn met de te verwachten voorwaarden indien het hedge-instrument oorspronkelijk met de clearingtegenpartij zou zijn gecleard. Deze wijzigingen omvatten wijzigingen in de zekerheidsvereisten, in de rechten om handelsvorderingen en -schulden te salderen, en in geheven lasten.
 (b) 



de hedge niet langer voldoet aan de criteria voor hedge accounting in alinea 88; dan wel






(c) 



de entiteit de aanwijzing intrekt.
92
 
Aanpassingen naar aanleiding van alinea 89(b) van de boekwaarde van een gehedged financieel instrument waarvoor de effectieverentemethode wordt gehanteerd (of, in het geval van een hedge van het renterisico van een portefeuille, van de afzonderlijke post in het overzicht van de financiële positie die in alinea 89A wordt beschreven) moeten in winst of verlies worden geamortiseerd. De amortisatie kan beginnen zodra een aanpassing zich voordoet en moet uiterlijk aanvangen wanneer de gehedgede positie niet meer wordt aangepast voor veranderingen in de reële waarde die aan het te hedgen risico zijn toe te rekenen. De aanpassing wordt gebaseerd op een herberekende effectieve rentevoet op de datum waarop met amortisatie wordt begonnen. Indien echter, in geval van een reële-waardehedge van het renterisico van een portefeuille van financiële activa of financiële verplichtingen (en uitsluitend bij een dergelijke hedge) amortisatie via een herberekende effectieve rentevoet niet uitvoerbaar is, moet de aanpassing volgens een lineaire methode worden geamortiseerd. De aanpassing moet aan het eind van de looptijd van het financiële instrument of, in het geval van een hedge van het renterisico van een portefeuille, aan het eind van de relevante renteherzieningsperiode, volledig geamortiseerd zijn.
93 Bij aanwijzing van een niet-opgenomen vaststaande toezegging als gehedgede positie wordt de daarna optredende cumulatieve verandering in de reële waarde van de aan het te hedgen risico toe te rekenen vaststaande toezegging als een actief of een verplichting opgenomen, waarbij een overeenkomstige winst of overeenkomstig verlies in winst of verlies wordt opgenomen (zie alinea 89(b)). De veranderingen in de reële waarde van het hedge-instrument worden ook in winst of verlies opgenomen.
 94 Wanneer een entiteit een vaststaande toezegging doet om een actief te verwerven of een verplichting aan te gaan dat, respectievelijk die, een gehedgede positie is in een reële-waardehedge, wordt de eerste boekwaarde van het actief of de verplichting die voortvloeit uit het door de entiteit nakomen van de vaststaande toezegging, aangepast voor de cumulatieve verandering in de reële waarde van de vaststaande toezegging, die is toe te rekenen aan de gehedgede positie die in het overzicht van de financiële positie is opgenomen.
Kasstroomhedges



95
 
Indien een kasstroomhedge gedurende de periode voldoet aan de voorwaarden in alinea 88, moet ze administratief als volgt worden verwerkt:





(a) 


het deel van de winst of het verlies op het hedge-instrument waarvan is vastgesteld dat het een effectieve hedge is (zie alinea 88), moet in de overige onderdelen van het totaalresultaat worden opgenomen; en





(b) 



het niet-effectieve deel van de winst of het verlies op het hedge-instrument moet in winst of verlies worden opgenomen.
 96 Meer specifiek wordt een kasstroomhedge administratief als volgt verwerkt:



(a) 


de afzonderlijke, met de gehedgede positie samenhangende eigenvermogenscomponent wordt aangepast naar de laagste van de volgende waarden (in absolute bedragen):


(i) 


de cumulatieve winst of het cumulatieve verlies op het hedge-instrument vanaf afsluiting van de hedge; en




(ii) 


de cumulatieve verandering in de reële waarde (contante waarde) van de verwachte toekomstige kasstromen uit de gehedgede positie vanaf afsluiting van de hedge;






(b) 


een eventueel resterende winst of resterend verlies op het hedge-instrument of een aangemerkt deel daarvan (dat geen effectieve hedge vormt) wordt in winst of verlies opgenomen; en




(c) 


indien volgens de gedocumenteerde risicobeheerstrategie van een entiteit ten aanzien van een bepaalde hedgerelatie een bepaald onderdeel van de winst of het verlies of de daaraan gerelateerde kasstromen van het hedge-instrument van beoordeling van de hedge-effectiviteit wordt uitgesloten (zie de alinea’s 74, 75 en 88(a)), wordt dat uitgesloten onderdeel van de winst of het verlies opgenomen in overeenstemming met alinea 5.7.1 van IFRS 9.
 97
 
Leidt een hedge van een verwachte toekomstige transactie tot de opname van een financieel actief of een financiële verplichting, dan moeten de daarmee verbonden winsten of verliezen die overeenkomstig alinea 95 in de overige onderdelen van het totaalresultaat zijn opgenomen, van het eigen vermogen naar de winst of het verlies worden overgeboekt als een herclassificatieaanpassing (zie IAS 1 (herziene versie van 2007)) in dezelfde periode of perioden waarin de gehedgede verwachte toekomstige kasstromen van invloed zijn op de winst of het verlies (zoals in de perioden waarin rentebaten en -lasten worden opgenomen). Verwacht een entiteit echter dat een (deel van een) verlies dat in de overige onderdelen van het totaalresultaat is verwerkt in een of meer toekomstige perioden niet realiseerbaar zal zijn, dan moet zij het naar verwachting niet-realiseerbare bedrag overboeken naar de winst of het verlies als een herclassificatieaanpassing.
 98
 
Indien een hedge van een verwachte toekomstige transactie tot de opname van een niet-financieel actief of een niet-financiële verplichting leidt, of indien een verwachte toekomstige transactie betreffende een niet-financieel actief of niet-financiële verplichting een vaststaande toezegging wordt waarvoor reële-waarde-hedge-accounting wordt toegepast, dan moet de entiteit op de bij (a) en (b) beschreven wijze handelen:





(a) 



De entiteit boekt de hiermee samenhangende winsten en verliezen die overeenkomstig alinea 95 in de overige onderdelen van het totaalresultaat zijn opgenomen over naar de winst of het verlies als een herclassificatieaanpassing (zie IAS 1 (herziene versie van 2007)) in dezelfde periode of perioden waarin het verworven actief of de aangegane verplichting de winst of het verlies beïnvloedt (zoals de perioden waarin afschrijvingskosten of de kostprijs van de omzet wordt opgenomen). Verwacht een entiteit echter dat een (deel van een) verlies dat in de overige onderdelen van het totaalresultaat is verwerkt in een of meer toekomstige perioden niet recupereerbaar zal zijn, dan moet zij het naar verwachting niet-recupereerbare bedrag overboeken van het eigen vermogen naar de winst of het verlies als een herclassificatieaanpassing.
(b) 



De entiteit boekt de hiermee samenhangende winsten en verliezen die in overeenstemming met alinea 95 in de overige onderdelen van het totaalresultaat zijn verwerkt over om deze op te nemen in de eerste kostprijs of andere boekwaarde van het actief of de verplichting.
99
 
Een entiteit moet één van de twee mogelijkheden (a) en (b) in alinea 98 kiezen als grondslag voor financiële verslaggeving en deze consistent toepassen op alle hedges waarop alinea 98 betrekking heeft.
 100
 
Voor andere kasstroomhedges dan die welke in de alinea’s 97 en 98 worden besproken, moeten bedragen die in de overige onderdelen van het totaalresultaat waren opgenomen, overgeboekt worden van het eigen vermogen naar de winst of het verlies als een herclassificatieaanpassing (zie IAS 1 (herziene versie van 2007)) in dezelfde periode(n) waarin de gehedgede verwachte toekomstige kasstromen de winst of het verlies beïnvloeden (bijvoorbeeld wanneer een verwachte verkoop werkelijk plaatsvindt).
 101
 
In elk van de volgende omstandigheden moet een entiteit de in de alinea’s 95 tot en met 100 uiteengezette hedge accounting voor de toekomst staken:





(a) 


Het hedge-instrument loopt af of wordt verkocht, beëindigd of uitgeoefend. In dit geval moet de cumulatieve winst of het cumulatieve verlies op het hedge-instrument die, respectievelijk dat, eerst in de overige onderdelen van het totaalresultaat werd verwerkt toen er sprake was van een effectieve hedge (zie alinea 95(a)), afzonderlijk in het eigen vermogen blijven tot de verwachte toekomstige transactie plaatsvindt. Wanneer de transactie plaatsvindt, is alinea 97, 98 of 100 van toepassing. Voor de toepassing van dit punt wordt vervanging of telkens vernieuwen (“roll-over”) van een hedge-instrument in een ander hedge-instrument niet beschouwd als expiratie of beëindiging indien deze vervanging of vernieuwing deel uitmaakt van de gedocumenteerde hedgingstrategie van de entiteit. Daarnaast is er voor de toepassing van dit punt geen sprake van expiratie of beëindiging van het hedge-instrument indien:



(i) 


de partijen bij het hedge-instrument als gevolg van wet- of regelgeving of de invoering van wet- of regelgeving overeenkomen dat een of meer clearingtegenpartijen in de plaats komen van hun oorspronkelijke tegenpartij en de nieuwe tegenpartij van elk van de partijen worden. Voor de toepassing van dit punt is een clearingtegenpartij een centrale tegenpartij (soms een “clearingorganisatie” of “clearinginstituut” genoemd), dan wel een entiteit of entiteiten, zoals een clearinglid van een clearingorganisatie of een cliënt van een clearinglid van een clearingorganisatie, die als tegenpartij optreden om tot clearing door een centrale tegenpartij over te gaan. Als de bij het hedge-instrument betrokken partijen hun oorspronkelijke tegenpartijen echter door andere tegenpartijen vervangen, is deze alinea enkel van toepassing indien elk van deze partijen met dezelfde centrale tegenpartij tot clearing overgaan;





(ii) 



eventuele andere wijzigingen in het hedge-instrument beperkt blijven tot de wijzigingen die noodzakelijk zijn om tot een dergelijke vervanging van de tegenpartij over te gaan. Deze wijzigingen blijven beperkt tot wijzigingen die in overeenstemming zijn met de te verwachten voorwaarden indien het hedge-instrument oorspronkelijk met de clearingtegenpartij zou zijn gecleard. Deze wijzigingen omvatten wijzigingen in de zekerheidsvereisten, in de rechten om handelsvorderingen en -schulden te salderen, en in geheven lasten.
 (b) 



De hedge voldoet niet langer aan de criteria voor hedge accounting in alinea 88. In dit geval moet de cumulatieve winst of het cumulatieve verlies op het hedge-instrument die, respectievelijk dat, eerst in de overige onderdelen van het totaalresultaat werd verwerkt toen er sprake was van een effectieve hedge (zie alinea 95(a)), afzonderlijk in het eigen vermogen blijven tot de verwachte toekomstige transactie plaatsvindt. Wanneer de transactie plaatsvindt, is alinea 97, 98 of 100 van toepassing.
(c) 



De verwachte toekomstige transactie zal naar verwachting niet meer plaatsvinden, in welk geval een hiermee samenhangend(e) cumulatieve winst of cumulatief verlies op het hedge-instrument die, respectievelijk dat, vanaf de periode waarin de hedge effectief was, rechtstreeks in het eigen vermogen opgenomen blijft (zie alinea 95(a)), als een herclassificatieaanpassing van het eigen vermogen naar de winst of het verlies worden overgeboekt. Een verwachte toekomstige transactie die niet meer zeer waarschijnlijk zal plaatsvinden (zie alinea 88(c)), kan nog wel naar verwachting plaatsvinden.
(d) 


De entiteit trekt de aanwijzing in. Bij hedges van een verwachte toekomstige transactie moet de cumulatieve winst of het cumulatieve verlies op het hedge-instrument die, respectievelijk dat, eerst in de overige onderdelen van het totaalresultaat werd verwerkt toen er sprake was van een effectieve hedge (zie alinea 95(a)), afzonderlijk in het eigen vermogen blijven tot de verwachte toekomstige transactie plaatsvindt of naar verwachting niet meer zal plaatsvinden. Wanneer de transactie plaatsvindt, is alinea 97, 98 of 100 van toepassing. Indien de transactie naar verwachting niet meer zal plaatsvinden, moet de cumulatieve winst die, of het cumulatieve verlies dat, rechtstreeks in de overige onderdelen van het totaalresultaat was opgenomen, overgeboekt worden van het eigen vermogen naar de winst of het verlies als een herclassificatieaanpassing.
 Hedges van een netto-investering in een buitenlandse entiteit



102
 
Hedges van een netto-investering in een buitenlandse activiteit, met inbegrip van een monetaire post die als deel van de netto-investering wordt verwerkt (zie IAS 21), moeten op vergelijkbare wijze worden verwerkt als kasstroomhedges:





(a) 



het deel van de winst of het verlies op het hedge-instrument waarvan is vastgesteld dat het een effectieve hedge is (zie alinea 88) moet in de overige onderdelen van het totaalresultaat worden opgenomen; en






(b) 



het niet-effectieve deel moet in winst of verlies worden opgenomen.
De winst of het verlies op het hedge-instrument met betrekking tot het effectieve deel van de hedge dat in de overige onderdelen van het totaalresultaat is opgenomen, moet bij afstoting of gedeeltelijke afstoting van de buitenlandse entiteit worden overgeboekt van het eigen vermogen naar de winst of het verlies als een herclassificatieaanpassing (zie IAS 1 (herziene versie van 2007)) in overeenstemming met de alinea’s 48 en 49 van IAS 21.
Tijdelijke uitzonderingen van de toepassing van specifieke vereisten inzake hedge accounting


102A Entiteiten moeten de alinea’s 102D tot en met 102N en alinea 108G toepassen op alle hedgerelaties waarop de rentebenchmarkhervorming rechtstreeks van invloed is. Deze alinea’s zijn enkel op dergelijke hedgerelaties van toepassing. De rentebenchmarkhervorming is enkel rechtstreeks op een hedgerelatie van invloed als de hervorming aanleiding geeft tot onzekerheden in verband met:



(a) 


de (al dan niet contractueel gespecificeerde) rentebenchmark die als een gehedged risico is aangemerkt; en/of




(b) 


het tijdstip of het bedrag van de op een rentebenchmark gebaseerde kasstromen die uit de gehedgede positie of het hedge-instrument voortvloeien.
 102B Voor de toepassing van de alinea’s 102D tot en met 102N verwijst de term “rentebenchmarkhervorming” naar de marktbrede hervorming van een rentebenchmark, met inbegrip van de vervanging van een rentebenchmark door een alternatieve referentierente, zoals die welke voortvloeit uit de aanbevelingen in het verslag van de Financial Stability Board van juli 2014 met als titel “Reforming Major Interest Rate Benchmarks” (
30
).
102C De alinea’s 102D tot en met 102N voorzien enkel in uitzonderingen op de in de genoemde alinea’s gespecificeerde vereisten. Een entiteit moet alle andere vereisten inzake hedge accounting blijven toepassen op hedgerelaties waarop de rentebenchmarkhervorming rechtstreeks van invloed is.
Voor kasstroomhedges geldend vereiste dat een verwachte toekomstige transactie zeer waarschijnlijk moet zijn


102D Voor de toepassing van het vereiste van alinea 88(c) dat een verwachte toekomstige transactie zeer waarschijnlijk moet zijn, moet een entiteit aannemen dat de rentebenchmark waarop de (al dan niet contractueel gespecificeerde) gehedgede kasstromen zijn gebaseerd, niet wordt gewijzigd als gevolg van de rentebenchmarkhervorming.
Herclassificatie van de cumulatieve winst die of het cumulatieve verlies dat in de overige onderdelen van het totaalresultaat is opgenomen


102E Voor de toepassing van het vereiste van alinea 101(c) voor het bepalen of de verwachte toekomstige transactie naar verwachting niet meer zal plaatsvinden, moet een entiteit aannemen dat de rentebenchmark waarop de (al dan niet contractueel gespecificeerde) gehedgede kasstromen zijn gebaseerd, niet wordt gewijzigd als gevolg van de rentebenchmarkhervorming.
Beoordeling van de effectiviteit


102F Voor de toepassing van de vereisten van de alinea’s 88(b) en TL105(a) moet een entiteit aannemen dat de rentebenchmark waarop de (al dan niet contractueel gespecificeerde) gehedgede kasstromen en/of het (al dan niet contractueel gespecificeerde) gehedgede risico zijn gebaseerd, dan wel de rentebenchmark waarop de kasstromen uit het hedge-instrument zijn gebaseerd, niet wordt gewijzigd als gevolg van de rentebenchmarkhervorming.
 102G Voor de toepassing van het vereiste van alinea 88(e) is een entiteit niet verplicht een hedgerelatie te beëindigen omdat de feitelijke resultaten van de hedge niet aan de vereisten van alinea TL105(b) voldoen. Om alle twijfel weg te nemen, moet een entiteit de andere in alinea 88 gestelde voorwaarden, waaronder de in alinea 88(b) bedoelde prospectieve beoordeling, toepassen om te beoordelen of de hedgerelatie moet worden beëindigd.
Aanwijzing van financiële posities als gehedgede positie


102H Tenzij alinea 102I van toepassing is, moet een entiteit enkel bij de aanvang van de hedgerelatie voor de hedge van een niet contractueel gespecificeerde benchmarkgedeelte van een renterisico overgaan tot de toepassing van het vereiste van de alinea’s 81 en TL99F (dat het aangewezen gedeelte afzonderlijk identificeerbaar moet zijn).
102I Wanneer een entiteit in overeenstemming met haar documentatie van de hedge een hedgerelatie vaak opnieuw vaststelt (d.w.z. beëindigt en vernieuwt) omdat zowel het hedge-instrument als de gehedgede positie vaak veranderen (m.a.w. de entiteit maakt gebruik van een dynamisch proces waarin zowel de gehedgede posities als de hedge-instrumenten die worden gebruikt om die blootstelling te beheren, niet lang hetzelfde blijven), moet de entiteit pas tot de toepassing van het vereiste van de alinea’s 81 en TL99F (dat het aangewezen gedeelte afzonderlijk identificeerbaar moet zijn) overgaan wanneer zij voor het eerst een gehedgede positie in die hedgerelatie aanwijst. Een gehedgede positie die is beoordeeld ten tijde van haar eerste aanwijzing in de hedgerelatie, ongeacht of deze aanwijzing ten tijde van de aanvang van de hedge of later heeft plaatsgevonden, wordt niet herbeoordeeld bij een eventuele latere heraanwijzing in dezelfde hedgerelatie.
 Einde van de toepassing


102J Een entiteit moet tot de prospectieve stopzetting van de toepassing van alinea 102D op een gehedgede positie overgaan op het vroegste van de volgende twee momenten:



(a) 


wanneer er geen uit de rentebenchmarkhervorming voortvloeiende onzekerheid meer bestaat ten aanzien van het tijdstip en het bedrag van de op een rentebenchmark gebaseerde kasstromen die uit de gehedgede positie voortvloeien; en




(b) 


wanneer de hedgerelatie waarvan de gehedgede positie deel uitmaakt, wordt beëindigd.
102K Een entiteit moet tot de prospectieve stopzetting van de toepassing van alinea 102E overgaan op het vroegste van de volgende twee momenten:



(a) 


wanneer er geen uit de rentebenchmarkhervorming voortvloeiende onzekerheid meer bestaat ten aanzien van het tijdstip en het bedrag van de op een rentebenchmark gebaseerde toekomstige kasstromen die uit de gehedgede positie voortvloeien; en




(b) 


wanneer de volledige cumulatieve winst die, of het volledige cumulatieve verlies dat, met betrekking tot die beëindigde hedgerelatie in de overige onderdelen van het totaalresultaat is opgenomen, naar de winst of het verlies is overgeboekt.
102L Een entiteit moet overgaan tot de prospectieve stopzetting van de toepassing van alinea 102F:



(a) 


op een gehedgede positie, wanneer er geen uit de rentebenchmarkhervorming voortvloeiende onzekerheid meer bestaat ten aanzien van het gehedgede risico of het tijdstip en het bedrag van de op een rentebenchmark gebaseerde kasstromen die uit de gehedgede positie voortvloeien; en




(b) 


op een hedge-instrument, wanneer er geen uit de rentebenchmarkhervorming voortvloeiende onzekerheid meer bestaat ten aanzien van het tijdstip en het bedrag van de op een rentebenchmark gebaseerde kasstromen die uit het hedge-instrument voortvloeien.
 Indien de hedgerelatie waarvan de gehedgede positie en het hedge-instrument deel uitmaken, vóór de in alinea 102L(a) of de in alinea 102L(b) gespecificeerde datum wordt beëindigd, moet de entiteit op de datum waarop de hedgerelatie werd beëindigd, tot de prospectieve stopzetting van de toepassing van alinea 102F op die hedgerelatie overgaan.
102M Een entiteit moet de toepassing van alinea 102G op een hedgerelatie prospectief beëindigen op het vroegste van de volgende twee momenten:



(a) 


wanneer er geen onzekerheid ten gevolge van de rentebenchmarkhervorming meer bestaat ten aanzien van het gehedgede risico en het tijdstip en het bedrag van de op een rentebenchmark gebaseerde kasstromen die uit de gehedgede positie en uit het hedge-instrument voortvloeien, en




(b) 


wanneer de hedgerelatie waarop de uitzondering wordt toegepast, wordt beëindigd.
102N Bij de aanwijzing van een groep van posities als de gehedgede positie of van een combinatie van financiële instrumenten als het hedge-instrument, moet een entiteit in overeenstemming met de alinea’s 102J, 102K, 102L of 102M, al naargelang het geval, overgaan tot de prospectieve stopzetting van de toepassing van de alinea’s 102D tot en met 102G op een individuele positie of een individueel financieel instrument wanneer er geen uit de rentebenchmarkhervorming voortvloeiende onzekerheid meer bestaat ten aanzien van het gehedgede risico en/of het tijdstip en het bedrag van de op een rentebenchmark gebaseerde kasstromen die uit die positie of dat financiële instrument voortvloeien.
102O Een entiteit moet de toepassing van de alinea’s 102H en 102I prospectief beëindigen op het vroegste van de volgende twee momenten:



(a) 


wanneer er in het niet contractueel gespecificeerde risicogedeelte veranderingen worden aangebracht die vereist zijn door de rentebenchmarkhervorming, met toepassing van alinea 102P; of




(b) 


wanneer de hedgerelatie waarin het niet contractueel gespecificeerde risicogedeelte is aangewezen, wordt beëindigd.
 Bijkomende tijdelijke uitzonderingen ten gevolge van de rentebenchmarkhervorming


Hedge accounting


102P Wanneer de vereisten in de alinea’s 102D tot en met 102I niet langer worden toegepast op een hedgerelatie (zie de alinea’s 102J tot en met 102O), moet een entiteit de formele aanwijzing van die hedgerelatie zoals eerder gedocumenteerd wijzigen om rekening te houden met de veranderingen die vereist zijn ten gevolge van de rentebenchmarkhervorming, d.w.z. de veranderingen moeten consistent zijn met de vereisten in de alinea’s 5.4.6 tot en met 5.4.8 van IFRS 9. In dit verband moet de aanwijzing van de hedge alleen worden gewijzigd om een of meer van deze veranderingen aan te brengen:



(a) 


de (al dan niet contractueel gespecificeerde) alternatieve referentierente aanmerken als een gehedged risico;




(b) 


de beschrijving wijzigen van de gehedgede positie, waaronder de beschrijving van het aangewezen gedeelte van de te hedgen kasstromen of reële waarde;




(c) 


de beschrijving van het hedge-instrument wijzigen; of




(d) 


de beschrijving wijzigen van de wijze waarop de entiteit de hedge-effectiviteit zal beoordelen.
102Q Een entiteit moet ook het vereiste in alinea 102P(c), toepassen indien aan deze drie voorwaarden is voldaan:



(a) 


de entiteit zorgt voor een verandering die vereist is door de rentebenchmarkhervorming en maakt daarbij gebruik van een andere aanpak dan een verandering van de grondslag voor de vaststelling van de contractuele kasstromen van het hedge-instrument (zoals beschreven in alinea 5.4.6 van IFRS 9);




(b) 


het oorspronkelijke hedge-instrument wordt niet langer opgenomen; en




(c) 


de gekozen aanpak is economisch gelijkwaardig met een verandering van de grondslag voor de vaststelling van de contractuele kasstromen van het oorspronkelijke hedge-instrument (zoals beschreven in de alinea’s 5.4.7 en 5.4.8 van IFRS 9).
 102R Het is mogelijk dat de vereisten van de alinea’s 102D tot en met 102I op een verschillend tijdstip niet langer van toepassing zijn. Bij toepassing van alinea 102P is het dus mogelijk dat een entiteit ertoe verplicht wordt de formele aanwijzing van haar hedgerelaties op verschillende tijdstippen te wijzigen of dat zij de formele aanwijzing van een hedgerelatie meer dan eens moet wijzigen. Alleen wanneer een dergelijke wijziging in de aanwijzing van de hedge wordt aangebracht, moet een entiteit, voor zover van toepassing, de alinea’s 102V tot en met 102Z2 toepassen. Een entiteit moet ook alinea 89 (voor een reële-waardehedge) of alinea 96 (voor een kasstroomhedge) toepassen om rekening te houden met veranderingen in de reële waarde van de gehedgede positie of het hedge-instrument.
102S Een entiteit moet een hedgerelatie zoals vereist in alinea 102P wijzigen tegen het einde van de verslagperiode waarin een door de rentebenchmarkhervorming vereiste wijziging wordt aangebracht in het gehedgede risico, de gehedgede positie of het hedge-instrument. Om twijfel te voorkomen betekent een dergelijke wijziging in de formele aanwijzing van een hedgerelatie noch de beëindiging van de hedgerelatie noch de aanwijzing van een nieuwe hedgerelatie.
102T Indien naast de veranderingen die door de rentebenchmarkhervorming zijn vereist, veranderingen worden aangebracht aan het financieel actief of de financiële verplichting die in een hedgerelatie (zoals beschreven in de alinea’s 5.4.6 tot en met 5.4.8 van IFRS 9) is aangewezen, of aan de aanwijzing van de hedgerelatie (zoals vereist door alinea 102P), moet een entiteit eerst de toepasselijke vereisten van deze standaard toepassen om te bepalen of deze bijkomende veranderingen aanleiding geven tot de beëindiging van hedge accounting. Indien de bijkomende veranderingen geen aanleiding geven tot de beëindiging van hedge accounting, moet een entiteit de formele aanwijzing van de in alinea 102P omschreven hedgerelatie wijzigen.
 102U De alinea’s 102V tot en met 102Z3 voorzien alleen in uitzonderingen op de vereisten die in de genoemde alinea’s zijn beschreven. Een entiteit moet alle andere verplichtingen inzake hedge accounting in deze standaard, met inbegrip van de criteria in alinea 88 waaraan moet worden voldaan om in aanmerking te komen, toepassen op de hedgerelaties waarop de rentebenchmarkhervorming rechtstreeks van invloed is.
Administratieve verwerking van in aanmerking komende hedgerelaties


Retroactieve beoordeling van de effectiviteit


102V Voor de beoordeling van de retroactieve effectiviteit van een hedgerelatie op cumulatieve basis met toepassing van alinea 88(e) en alleen met dit doel kan een entiteit ervoor kiezen de cumulatieve veranderingen in de reële waarde van de gehedgede positie en het hedge-instrument opnieuw op nul te stellen wanneer, zoals vereist bij alinea 102M, de toepassing van alinea 102G wordt beëindigd. Deze keuze wordt afzonderlijk gemaakt voor elke hedgerelatie (d.w.z. op basis van een individuele hedgerelatie).
Kasstroomhedges


102W Voor de toepassing van alinea 97 wordt, op het tijdstip dat een entiteit de beschrijving van een gehedgede positie als vereist in alinea 102P(b) wijzigt, de cumulatieve winst of het cumulatieve verlies in de overige onderdelen van het totaalresultaat is opgenomen, geacht te zijn gebaseerd op de alternatieve referentierente waarop de gehedgede toekomstige kasstromen worden bepaald.
102X Voor een beëindigde hedgerelatie wordt, wanneer de rentebenchmark waarop de gehedgede toekomstige kasstromen waren gebaseerd, wordt veranderd zoals vereist door de rentebenchmarkhervorming, het in de overige onderdelen van het totaalresultaat geaccumuleerde bedrag voor die hedgerelatie, voor de toepassing van alinea 101(c) voor het bepalen of de gehedgede toekomstige kasstromen naar verwachting zullen plaatsvinden, geacht te zijn gebaseerd op de alternatieve referentierente waarop de gehedgede toekomstige kasstromen zullen zijn gebaseerd.
 Groepen posities


102Y Wanneer een entiteit alinea 102P toepast op groepen posities die als gehedgede posities in een reëlewaarde- of een kasstroomhedge zijn aangewezen, moet zij de gehedgede posities toewijzen aan subgroepen gebaseerd op de te hedgen rentebenchmark en de rentebenchmark aanwijzen als het gehedgede risico voor elke subgroep. In een hedgerelatie waarbij een groep posities wordt gehedged voor veranderingen in een onder de rentebenchmarkhervorming vallende rentebenchmark, kunnen bijvoorbeeld de gehedgede kasstromen of reële waarde van bepaalde posities in de groep worden veranderd om te refereren aan een alternatieve referentierente voordat andere posities in de groep worden veranderd. In dit voorbeeld zou de entiteit bij de toepassing van alinea 102P de alternatieve referentierente aanwijzen als het gehedgede risico voor die relevante subgroep van gehedgede posities. De entiteit zou de bestaande rentebenchmark blijven aanwijzen als het gehedgede risico voor de andere subgroep van gehedgede posities totdat de gehedgede kasstromen of reële waarde van die posities worden veranderd om te refereren aan de alternatieve referentierente, of totdat de posities vervallen en worden vervangen door gehedgede posities die refereren aan de alternatieve referentierente.
102Z Een entiteit moet afzonderlijk onderzoeken of elke subgroep voldoet aan de vereisten in de alinea’s 78 en 83 om in aanmerking te komen als gehedgede positie. Indien een subgroep niet aan de vereisten van de alinea’s 78 en 83 voldoet, moet de entiteit hedge accounting prospectief beëindigen voor de hedgerelatie in haar geheel. Een entiteit moet ook de vereisten in alinea 89 of 96 toepassen om rekening te houden met de ineffectiviteit met betrekking tot de hedgerelatie in haar geheel.
 Aanwijzing van financiële posities als gehedgede positie


102Z1 Een alternatieve referentierente aangewezen als een niet contractueel gespecificeerd risicogedeelte dat op de datum waarop zij wordt aangewezen niet afzonderlijk identificeerbaar is (zie alinea 81 en TL99F), wordt geacht op die datum aan dat vereiste te hebben voldaan indien de entiteit redelijkerwijs verwacht dat de alternatieve referentierente binnen 24 maanden afzonderlijk identificeerbaar zal zijn. De periode van 24 maanden geldt voor elke alternatieve referentierente afzonderlijk en gaat in op de datum waarop de entiteit de alternatieve referentierente voor de eerste maal aanwijst als een niet contractueel gespecificeerde risicocomponent (d.w.z. dat de periode van 24 maanden op elke rente afzonderlijk (“rate-by-rate”) van toepassing is).
102Z2 Indien een entiteit vervolgens redelijkerwijs verwacht dat de alternatieve referentierente niet afzonderlijk identificeerbaar zal zijn binnen 24 maanden na de datum waarop zij deze als een niet contractueel gespecificeerd risicogedeelte heeft aangewezen, moet zij het vereiste in alinea 102Z1 niet langer op die alternatieve referentierente toepassen en vanaf de datum van die herbeoordeling hedge accounting prospectief beëindigen voor alle hedgerelaties waarbij de alternatieve referentierente als een niet contractueel gespecificeerd risicogedeelte was aangewezen.
102Z3 Naast die in alinea 102P vermelde hedgerelaties moet een entiteit de vereisten van de alinea’s 102Z1 en 102Z2 toepassen op nieuwe hedgerelaties waarin een alternatieve referentierente als een niet-contractueel gespecificeerd risicogedeelte wordt aangewezen (zie de alinea’s 81 en TL99F) wanneer dat risicogedeelte vanwege de rentebenchmarkhervorming niet afzonderlijk identificeerbaar is op de datum waarop dit wordt aangewezen.
 INGANGSDATUM EN OVERGANG

103 Entiteiten moeten deze standaard (met inbegrip van de wijzigingen die in maart 2004 zijn uitgegeven) toepassen op jaarperioden die op of na 1 januari 2005 aanvangen. Eerdere toepassing is toegestaan. Een entiteit mag deze standaard (met inbegrip van de wijzigingen die in maart 2004 zijn uitgegeven) niet toepassen op jaarperioden die vóór 1 januari 2005 aanvangen, tenzij de entiteit tevens IAS 32 (uitgegeven in december 2003) toepast. Als een entiteit deze standaard toepast op een periode die vóór 1 januari 2005 aanvangt, moet zij dit feit vermelden.
103A [Verwijderd]


103B [Verwijderd]


103C IAS 1 (herziene versie van 2007) wijzigde de in de IFRSs gebruikte terminologie. Voorts werden de alinea’s 95(a), 97, 98, 100, 102, 108 en TL99B gewijzigd. Entiteiten moeten deze wijzigingen toepassen op jaarperioden die op of na 1 januari 2009 aanvangen. Als een entiteit IAS 1 (herziene versie van 2007) toepast op een periode die vóór 1 januari 2009 aanvangt, moeten ook deze wijzigingen op die periode worden toegepast.
103D [Verwijderd]


103E IFRS 27 (als gewijzigd in 2008) heeft alinea 102 gewijzigd. Entiteiten moeten die wijziging toepassen op jaarperioden die op of na 1 juli 2009 aanvangen. Als een entiteit IAS 27 (herziene versie van 2008) op een eerdere periode toepast, moet zij ook deze wijziging op die eerdere periode toepassen.
103F [Verwijderd]


103G Entiteiten moeten de alinea’s TL99BA, TL99E, TL99F, TL110A en TL110B retroactief toepassen op jaarperioden die op of na 1 juli 2009 aanvangen, in overeenstemming met IAS 8 Grondslagen voor financiële verslaggeving, schattingswijzigingen en fouten. Eerdere toepassing is toegestaan. Als een entiteit Gehedgede items die in aanmerking komen (wijziging in IAS 39) toepast op verslagperioden die vóór 1 juli 2009 aanvangen, moet zij dit feit vermelden.
 103H–103J [Verwijderd]


103K De alinea’s 2(g), 97 en 100 zijn gewijzigd door de in april 2009 uitgegeven Verbeteringen in IFRSs. Entiteiten moeten de wijzigingen in deze alinea’s prospectief op alle niet-afgelopen contracten toepassen op jaarperioden die op of na 1 januari 2010 aanvangen. Eerdere toepassing is toegestaan. Als een entiteit de wijzigingen op een eerdere periode toepast, moet zij dit feit vermelden.
103L–103P [Verwijderd]


103Q IFRS 13, uitgegeven in mei 2011, wijzigde de alinea’s 9, 13, 28, 47, 88, TL46, TL52, TL64, TL76, TL76A, TL80, TL81 en TL96, voegde alinea 43A toe en verwijderde de alinea’s 48-49, TL69-TL75, TL77-TL79 en TL82. Een entiteit moet deze wijzigingen toepassen wanneer zij IFRS 13 toepast.
103R De alinea’s 2 en 80 zijn gewijzigd door Beleggingsentiteiten (wijzigingen in IFRS 10, IFRS 12 en IAS 27), uitgegeven in oktober 2012. Entiteiten moeten deze wijzigingen toepassen op jaarperioden die op of na 1 januari 2014 aanvangen. Eerdere toepassing van Beleggingsentiteiten is toegestaan. Indien een entiteit deze wijzigingen eerder toepast, moet zij tegelijkertijd ook alle in Beleggingsentiteiten vervatte wijzigingen toepassen.
103S [Verwijderd]


103T IFRS 15 Opbrengsten van contracten met klanten, uitgegeven in mei 2014, heeft de alinea’s 2, 9, 43, 47, 55, TL2, TL4 en TL48 gewijzigd en de alinea’s 2A, 44A, 55A en TL8A-TL8C toegevoegd. Een entiteit moet deze wijzigingen toepassen wanneer zij IFRS 15 toepast.
103U De alinea’s 2, 8, 9, 71, 88-90, 96, TL95, TL114, TL118 en de kopjes boven TL133 zijn gewijzigd en de alinea’s 1, 4-7, 10-70, 103B, 103D, 103F, 103H-103J, 103L-103P, 103S, 105-107A, 108E-108F, TL1-TL93 en TL96 zijn verwijderd door IFRS 9, als uitgegeven in juli 2014. Een entiteit moet die wijzigingen toepassen wanneer zij IFRS 9 toepast.
 103 V [Deze alinea was toegevoegd voor een entiteit die IFRS 9 niet had toegepast.]


104 Deze standaard moet retroactief worden toegepast, behoudens het bepaalde in alinea 108. Het beginsaldo van ingehouden winsten voor de eerst gepresenteerde periode en alle andere vergelijkende bedragen moeten worden aangepast alsof deze standaard altijd was gebruikt, tenzij aanpassing van de informatie praktisch onhaalbaar zou zijn. Indien aanpassing praktisch onhaalbaar is, moet de entiteit dit feit vermelden, alsmede de mate waarin de informatie is aangepast.
105–107A [Verwijderd]


108 Een entiteit mag de boekwaarde van niet-financiële activa en niet-financiële verplichtingen niet aanpassen om winsten en verliezen met betrekking tot kasstroomhedges uit te sluiten die deel uitmaakten van de boekwaarde vóór het begin van het boekjaar waarin de standaard voor het eerst wordt toegepast. Aan het begin van de verslagperiode waarin deze standaard voor het eerst wordt toegepast, moet elk bedrag dat buiten de winst of het verlies is opgenomen (hetzij in overige onderdelen van het totaalresultaat, hetzij direct in het eigen vermogen) in verband met een hedge van een vaststaande toezegging die op grond van deze standaard als een reële-waardehedge wordt verwerkt, als een actief of een verplichting worden geherclassificeerd, behalve een hedge van valutarisico die de entiteit als een kasstroomhedge blijft behandelen.
 108A Entiteiten moeten de laatste zin van alinea 80 en de alinea’s TL99A en TL99B toepassen op jaarperioden die op of na 1 januari 2006 aanvangen. Eerdere toepassing wordt aanbevolen. Indien een entiteit een externe verwachte toekomstige transactie die



(a) 


luidt in de functionele valuta van de entiteit die de transactie sluit;




(b) 


resulteert in een risicopositie die de geconsolideerde winst of het geconsolideerde verlies beïnvloedt (d.w.z. een risicopositie die luidt in een valuta die verschilt van de presentatievaluta van de groep); en




(c) 


voor de toepassing van hedge accounting in aanmerking zou zijn gekomen indien de transactie niet in de functionele valuta had geluid van de entiteit waardoor deze is gesloten,


als gehedgede positie aanwijst, dan mag zij in de geconsolideerde jaarrekening hedge accounting toepassen in de periode(n) vóór de datum van toepassing van de laatste zin van alinea 80 en de alinea’s TL99A en TL99B.
108B Een entiteit hoeft alinea TL99B niet toe te passen op vergelijkende informatie die betrekking heeft op perioden vóór de datum van toepassing van de laatste zin van alinea 80 en alinea TL99A.
108C De alinea’s 73 en TL8 zijn gewijzigd door Verbeteringen in IFRSs, uitgegeven in mei 2008. Alinea 80 is gewijzigd door de in april 2009 uitgegeven Verbeteringen in IFRSs. Entiteiten moeten deze wijzigingen toepassen op jaarperioden die op of na 1 januari 2009 aanvangen. Eerdere toepassing van alle wijzigingen is toegestaan. Als een entiteit de wijzigingen op een eerdere periode toepast, moet zij dit feit vermelden.
