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Comment calculer le drawdown moyen d'un système de trading ?
gpt
Tout d'abord, je pense que je vais dissiper une certaine confusion dans le sujet. Le Sterling Ratio est une mesure de portefeuille d'investissement très simple qui correspond bien au sujet des finances personnelles, mais pas tellement à un système d'échange de devises. Le ratio sterling est principalement utilisé dans le contexte des fonds spéculatifs pour mesurer son ratio risque-récompense pour les investissements à long terme. Pour ce faire, il a été adapté comme suit afin d'apparaître davantage comme le ratio de Sharpe : Je suppose que c'est la raison pour laquelle vous vous interrogez sur le plus grand prélèvement moyen. J'y reviendrai plus tard. Sa définition originale, suggérée par la société Deane Sterling Jones, est un peu différente et peut-être celle que vous devriez utiliser si vous souhaitez mesurer le ratio risque-récompense à long terme de votre système de trading, qui est la suivante : doit être négatif sur la formule mentionnée ci-dessus. Celui-ci est très simple à calculer et celui à utiliser si vous souhaitez mesurer les résultats à long terme d'un portefeuille, comme un exemple d'une période de 5 ou 10 ans et calculer la moyenne du plus grand prélèvement de chaque année. Pour répondre au commentaire de @Dheer, cette mesure spécifique peut également être utilisée dans le portefeuille d'investissements personnels, qui est considéré comme un sujet lié aux finances personnelles. Revenons au premier, qui répond à votre question. Il est utilisé dans la plupart des cas dans les stratégies d'investissement, telles que la couverture, et non dans les systèmes de négociation. Par couverture, je veux dire que dans ces cas, des investissements à long terme sont effectués dans des titres anti-corrélés pour obtenir un portefeuille diversifié avec une croissance très stable. Celui-ci est calculé normalement annuellement car vous vous fiez au Taux Annuel Sans Risque. Ayant cela à l'esprit, je pense que vous pouvez deviner que le plus grand tirage moyen est la moyenne entre le plus grand / le plus grand tirage maximum de chaque titre du portefeuille. Et cela n'a pas de sens dans un système commercial. Exemple : Si vous avez investi dans 5 titres différents pour lesquels nous avons calculé le plus grand prélèvement pour chacun, tel que représenté dans le tableau suivant : MaxDD[5] = { 0,12, 0,23, 0,06, 0,36, 0,09 }, dans ce cas, votre Le plus grand drawdown moyen est la moyenne (MaxDD) qui équivaut à 0,172 ou 17,2 % Si le rendement annuel de votre portefeuille est de 15 % et que le taux sans risque est de 10 %, votre ratio sterling SR = (0,15 - 0,10)/0,172, ce qui donne 0,29. Plus le taux est élevé, meilleur est le rapport risque-récompense de votre portefeuille. Je suggère dans votre cas de n'utiliser que le ratio Sterling d'origine pour calculer votre risque-récompense à long terme, dans tous les autres cas, je suggère de regarder les ratios Sharpe et Sortino à la place.