Ist es ratsam sein, Geld in Aktien zu stecken, wenn eine Inflation droht?
Grundsätzlich ja. Die Frage, die sich derzeit stellt ist allerdings, ob und inwiefern wir überhaupt eine Inflation haben. Klar, die Inflation ist derzeit in aller Munde. Aber was bedeutet eigentlich Inflation?
Inflation ist die Entwertung von Geld, während
Deflation die Entwertung von Waren & Dienstleistungen ist.
Ich empfehle, diese Begriffe tief in das Gedächtnis einzubrennen, um nichts von beidem zu verwechseln.
Um also die eingangs gestellte Frage zu klären, müssen wir uns also zunächst im Groben ansehen, wie die Entwertung von Geld oder die Entwertung von Waren sich auf den Markt, die Wirtschaft und eine Gesellschaft auswirkt:
Inflation:
Wenn es Inflation gibt, heißt das, dass das Geld weniger wert wird - was bedeutet, dass Waren und Dienstleistungen rar sind - also teurer werden. Die Leute können sich also den Einkauf von Dingen weniger gut leisten. Die Preise von Produkten steigen.
Der Effekt der Inflation ist: Die Flucht in die Güter (da diese an Wert gewinnen). Die Folge: Das Geldsystem bricht zusammen.
Deflation:
Wenn es Deflation gibt, heißt das, dass Waren und Dienstleistungen weniger wert werden, was bedeutet, dass Geld rar ist - und damit das Geld wertvoller geworden ist. Die Leute kaufen also weniger ein, weil das Geld rar ist. Die Preise von Produkten sinken.
Der Effekt der Deflation ist: Die Flucht ins Geld (da dieses nun an Wert gewinnt). Die Folge: Die Wirtschaft bricht zusammen.
Es ist also elementar, den Unterschied zwischen Deflation und Inflation zu kennen.
Schwieriger ist es allerdings, zu erkennen, wann - oder ob wir uns überhaupt in einer Inflation oder in einer Deflation befinden.
Dazu schauen wir uns zum heutigen Stand (31.08.22) einmal die Welt an:
In Europa tobt ein Krieg, die großen Volkswirtschaften wie Deutschland, Frankreich, Großbritannien und co. liefern Waffen und Geld.
Das hat zwei Effekte: Zum einen kurbelt es die Rüstungsindustrie und alle mit dem Krieg in Verbindung stehende Industrie-Zweige an (so auch die Energie-Wirtschaft - hierzulande sogar im zivilen Bereich).
Wenn die Wirtschaft expandiert, werden Waren aufgewertet, da diese höher nachgefragt werden. Damit werden Waren teurer. Das macht das Geld weniger Wert - also: Inflation.
Zugleich aber gibt es einige Prozesse, die kaum jemand bemerkt hat.
So ist mir zum Beispiel zu Ohren gekommen, dass die US-Notenbank vor gar nicht all zu langer Zeit eine beträchtliche Summe (in Billionenhöhe) an Dollar aus dem Geldkreislauf entnommen hat - möglicherweise, um die Inflation zu drosseln.
Denn: Durch weniger Geld, ist das Geld rarer - und damit mehr Wert - also Deflation.
Nun reicht diese künstliche Deflation natürlich nicht aus, um die größere Inflation zu drosseln - aber: Es gibt eben auch deflationäre Vorkommnisse.
Des Weiteren fällt auf, dass inzwischen eigentlich nur noch bestimmte Industriezweige eigentlich wirklich gut Geschäft machten.
Bzw.: Bestimmte Industriezweige expandieren großartig, während andere stagnieren, oder sogar Verluste einfahren.
Das hat folgende Gründe:
Die Öl-, Strom- & Gaspreise steigen. Die Menschen haben also einen erheblich höheren Mehraufwand an Kosten. Das führ dazu, dass sie in anderen Bereichen, wie Artikeln des täglichen Bedarfs, aber v.a. Luxusartikel usw. eher sparen. Die Folge: Firmen die in diesen Branchen arbeiten, müssen Ihre Produkte billiger anbieten, um überleben zu können.
Die langfristige Folge: Einige - v.a. die kleineren werden das nicht all zu lange mitmachen können und sie gehen früher oder später pleite.
Also Folge des Geldmangels, den die Leute derzeit haben, versetzen sie inzwischen sogar schon Gegenstände des Hausrats. Derzeit erfährt das fast vergessene Gewerbe des Pfandleihens wieder einen kleinen Boom.
Ergo: Bestimmte Besitztümer sind also heute wohlmöglich günstiger zu haben, als zu Normalzeiten.
Wer also in diesen Zeiten Geld übrig hat und dieses Investieren möchte, sollte genau nach diesen Dingen Ausschau halten.
Einer der berühmtesten und banalsten Investment-Hinweisen des Multimilliardärs Warren Buffett ist, "buy low". Das bedeutet also, man solle Wertanlagen dann kaufen, wenn Sie günstig sind (und natürlich eine Zukunft haben), da sie dann am meisten Rendite erzielen.
Das liegt an einem anderen fundamentalen Prinzip, das Buffett lehrt - und das ist: "Markets allways bounce back".
Wirtschaftskrisen oder andere Krisen dauern nicht ewig. Irgendwann kommen immer bessere Zeiten. Man sollte also vorher sicher stellen, in die richtigen Dinge inverstier(t)en (zu haben).
Daher kann man die Frage, ob es gerade jetzt eine gute Idee wäre, in Aktien zu investieren so pauschal nicht beantworten.
Sicherlicht gibt es jetzt einige Branchen, die jetzt Konjunktur haben. Deren Aktien befinden sich allerdings jetzt schon relativ weit oben. Sicherlich - aufgrund des Krieges in der Ukraine usw. werden diese aller Vorraussicht nach noch eine Weile weiter wachsen. Doch irgendwann sind auch diese Branchen wieder rückläufig.
Dann gibt es noch viele andere Industrie-Zweige, die jetzt nach den aktuellen 2 Krisen am Boden liegen.
Derzeit gibt es viele Papiere, denen geht es so schlecht, dass man sie eigentlich einfach kaufen müsste - eben, weil es ihnen so schlecht geht. Dennoch gibt es keine Garantie, wie sich das alles in Zukunft entwickeln könnte.
Berühmte Investment Gurus wie Robert T. Kiyosaki predigen seit geraumer Zeit, man solle raus aus den Aktien und rein ins Gold und in dauerhaft beständige Werte wie Grundstücke etc.
Letztendlich muss jeder seine eigenen Entscheidungen treffen.
Wichtig ist aber immer, dass man sich trotzdem damit auseinander setzt und versucht, die Märkte, so gut es geht, zu verstehen.
Und noch etwas: Etwas, was die Spatzen von den Dächern pfeifen, ist meist schon längst kein Geheimtipp mehr ;)
Wenn ich es nicht besser wüsste - und ich betone, dass ich hiermit in keiner Weise eine Empfehlung, oder Finanzberatung abgebe - würde ich aber sagen, wir sehen jetzt - sowohl in Europa, als auch in Amerika einer richtigen, starken Rezession entgegen.
Hier noch einmal Inflation & Deflation erklärt (im Video Punkt 10 - Minute: 13:32):