Was würdest Du wählen, ein Hypothekendarlehen mit einer Laufzeit von 20 Jahren und einem Zinssatz von 3,125% oder ein Hypothekendarlehen mit einer Laufzeit von 30 Jahren und einem Zinssatz von 3,25%? Und warum?
Ich nehme an, die 20/30 Jahre sind die Zinsbindung, spannend wäre dann noch die Tilgung. Aber grundsätzlich kannst Du nach 10 Jahren jederzeit (mit einer Frist) kündigen, also auch nach 20 Jahren. Damit ist es im Prinzip eine Versicherung. Bevor ich jetzt aber sagen kann, ob sich diese lohnt, muss das Risiko klarer werden.
Das Risiko ist, dass die Zinsen nach 20 Jahren viel höher sind. Zusammen mit der Restschuld kann dies zu höheren Kosten führen, welche die höheren Zinsen aus den ersten 20 Jahren übersteigen. Die Restschuld wiederum hängt mit der Tilgung zusammen. Bei 2% Tilgung ist rund 60% der Kredites nach 20 Jahren zurückgezahlt, der Unterschied beträgt rund 3%, nach 30 Jahren ist er vollständig getilgt. Damit müsste der Anschlusszins bei rund 12% oder mehr liegen, damit es sich lohnt. Liegt er bei knapp 20% (!), verlierst Du in dieser Konstellation 3%.
Also bei 2% Tilgung würde ich daher sagen, dass Risiko ist überschaubar. Beträgt die Tilgung jedoch nur 1%, reicht schon ~7% aus, damit es teurer wird. Und bei 0% Tilgung reichen eben bereits 3,375%. Bei höherer Tilgung lohnt es sich noch weniger, dann auf jeden Fall die 20 Jahre. Alles nur unter der Bedingung, dass zwischen dem 10. und 20. Jahre niemals niedrigere Zinsen vorliegen. Denn sonst könntest Du kündigen und neu abschließen, was das Risiko noch einmal senkt.
Bleibt höchstens noch die Frage, warum die Zinsen so hoch steigen sollten. Eine Möglichkeit ist, dass die Leute das Vertrauen in die Währung verlieren, weil viele Kredite nicht mehr zurückgezahlt werden können. In dem Fall wird die Inflation explodieren, das Geld wird also auch immer weniger wert sein. Der Kredit ist dann ein Traum, weil dessen wert sinkt. Umso mehr, wenn Du noch 10 Jahre sicher bist. Das bekommst Du für 0,125% jährlich, bei 100.000 € also für gut 10 € im Monat.
Meiner Meinung nach spielt das keine Rolle, also nimm die 30 Jahre. Ich finde den Unterschied von 0,3% zwischen 10 und 15 Jahren so gering, dass ich 15 wählen würde. Aber wenn Du wirklich nicht sicher bist, dann teile den Kredit auf und nimm 50% auf 20 Jahre und 50% auf 30 Jahre auf. Oder 60/40 oder was auch immer. ;-)