Referans a pasaj anba a ak Lè sa a, reponn kesyon an apre sa nan menm lang lan kòm pasaj la: Pasaj: Modèl la pran an kont sansiblite avantaj la nan risk ki pa diversifiable (ke yo rele tou risk sistematik oswa risk mache), souvan reprezante pa kantite beta (β) nan endistri finansye a, osi byen ke retounen nan espere nan mache a ak retounen nan espere nan yon teyorik risk-gratis avantaj. CAPM asime yon fòm patikilye nan fonksyon sèvis piblik (nan ki sèlman premye ak dezyèm moman enpòtan, ki se risk ki mezire pa varyans, pou egzanp yon sèvis piblik kwadratik) oswa altènativman byen retounen ki gen distribisyon pwobabilite yo konplètman dekri pa de premye moman yo (pou egzanp, distribisyon nòmal la) ak zewo depans tranzaksyon (nesesè pou diversifikasyon debarase m de tout risk idiosyncratic). Anba kondisyon sa yo, CAPM montre ke pri a nan kapital pwòp se detèmine sèlman pa beta. Malgre li echwe tès anpil anpirik ak modèn, apwòch la espere nan mache a ak retounen nan yon teyorik teyorik te
risk ki pa divèsifye